刘慧峰借力信用保险抢抓场先机打造一流造船企业.ppt

一、船厂的窘境和船东的选择 船厂的窘境： 订单··· 生效··· 付款··· 交船··· 你到底要我怎么样？ 当前船舶买贷项目的基本条件 融资比例：70%。 融资期限：一般不超过10年。 担保结构：母公司担保，船舶抵押，监管账户，租约等。 融资租赁保险——为船东提供新的融资思路 融资租赁结构： 1、船厂设立SPV作为出租人，与承租人签订租赁协议； 2、船东设立SPV作为出租人，与船东签订光租协议。 中国信保承保租约项下承租人（即船东）的支付租金的风险，银行买断租金或贷款给出租人。 审批机制灵活，时效更快，融资结构与买贷基本类似。 提醒船厂关注的相关问题 将信用保险政策切实用到经营战略中去，最大限度的发挥金融工具的“攻防效果”； 积极协助船厂沟通解决融资问题，“助人助己”； 密切关注政府及行业主管部门的最新政策动态； 有项目早交流、早沟通，把问题解决在初期。 中国出口信用保险公司 借力信用保险 抢抓市场先机 打造一流造船企业 2011年4月·南京 内容提要 一、船厂的窘境和船东的选择 二、信用保险能做什么 三、提醒关注的相关问题 船东的选择： 时机··· 船厂··· 融资··· 合作··· 你能帮我做什么？ 抚今追昔：流动性过剩时代曾经的辉煌。一流船东融资不愁，二流船东也可左右逢源、纵横捭阖。那时的航运业，不是阳光，而是太阳本身…… 回到中国船舶市场：大中小型上千家造船厂、一致看好的世界第一造船大国。是真实，还是外表光鲜？好听的故事之外，如何继续争取更多的机会？ 背后的故事·1 背后的故事·2 危机之后：惜贷，惜贷，还是惜贷！船舶行业的高速繁荣传统上对融资依赖程度很高，银行体系流动性收紧、贷款萎缩意味着什么？ 繁荣之前：别人惧怕时你要贪婪：逆取顺守。有阳光，但能穿透多厚的乌云？没有天时、没有地利，只能靠人和。 转变思路、搭伙上路，用好手边的工具。 内容提要 一、船厂的窘境和船东的选择 二、信用保险能做什么 三、提醒关注的相关问题 何为出口信用保险？——针对应收账款的保险 通俗地讲，就是国外买家的履约信用由出口信用保险机构来化解，在一定意义上是对国外买家和国家政治风险的担保。 这项业务的特点——政策性 以国家财政为后盾，将国家的外贸、外交、产业等政策融入保险，为本国企业开展贸易、投资和对外工程承包等国际经济活动，提供收汇保障、融资便利和风险管理等方面的支持和服务，其目的是推动本国产品的输出，提升国际经贸水平。 二、信用保险能做什么 中国信保——从事政策性出口信用保险业务的国有独资保险公司，其政策性体现在： 如何正确认识中国信保 政府 背景 不赢利 不纳税 唯一性 双管齐下破解交船难问题 1 2 特定合同保险： 先交船，后收款，承保企业应收账款收汇风险 买方违约保险： 承保因船东弃船、违约而遭受的交船前成本投入损失 特险业务 交船后 风险 交船前 风险 解决船东短期问题，此为治标。 交船前防范弃船、获得融资—买方违约保险案例 省内某大型船厂出口油轮项目：合同金额4.9亿美元，大节点付款； 融资需求+风险需求； 承保方案：买方违约保险——赔款权益转让给某银行——融资（保函）； 融资方案：以船东在交船时将会付给船厂的款项为还款来源，以买方违约保险控制船东在造船过程中的违约风险，适当搭配其他反担保方式，银行可提前将船东尚未付给船厂的款项融资给船厂。 构建融资平台，争取订单机会—中长期出口信用保险 1 2 3 出口买方信贷保险： 承保提供出口买方信贷的融资银行在贷款协议项下的本金及利息损失 出口卖方信贷保险 ： 承保企业在出口延付合同项下应收帐款的收汇风险 再融资保险 ： 承保银行买断企业在出口延付合同项下的应收帐款后的收汇风险 中长期出口信用保险 中长期保单为主权保单，代表财政部出具，旨在通过为船东提供融资，达到强新单、保老单的效果。 出口卖方信贷保险——船厂为船东融资 在采用延期付款的卖方信贷融资方式下，通过承保政治风险或商业风险损失，向出口商提供应收账款保障。投保人和被保险人都是出口商。 出口买方信贷保险——银行为船东融资 在采用买方信贷融资方式下，通过承保政治风险或商业风险损失，向贷款银行提供还款风险保障。贷款银行是被保险人，投保人可以是出口商、贷款银行。 为船东解决融资的两种模式 出口买方信贷保险—解决船东融资，确保项目执行 投保单、承诺书 船东