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第十二章财务会计 财务问题又是发行审核的一个重点问题，包含的范围很广，主要体现在会计处理有误、会计处理不够稳健、会计基础粗糙、会计制度不健全等。 在发行审核中，每年因为财务会计问题被否决的企业均占有一定的比例，因此，在实务中各中介机构要合理把关，保证该问题处理到位。 第一节研发支出资本化 重要提示 新的会计准则允许企业研发过程的支出可以计入资产科目，而不影响损益，这是会计制度的一种进步，也能够在一定程度上鼓励企业自主创新。可是，在企业首发上市的发行审核中，该问题却并非如此单纯。 根据最新的发审政策，现在会里对研发支出资本化的问题已经极度抵触，企业做了资本化处理已经上报材料的，有可能存在被要求调整报表的风险。 案例情况 三五互联（300051）、苏州恒久（审核未通过）、朗科科技（300042）、同济同捷（审核未通过） 案例评析 我国旧会计准则仅允许产品研发完成之后，支出的部分费用可以资本化，而2007年1月1日开始执行的新会计准则允许公司产品研发过程中的支出只要满足准则规定的有关条件，就可以直接计入资本而不影响公司当前损益。该种调整的目的主要是鼓励我国企业的自主创新，保证企业有更大的动力投入更多的资源进行技术研发，从这个意义上来讲，这是很大的进步。 从发行审核的角度来讲，对于申请首发上市的企业尤其是盈利规模较小的企业来讲，研发支出资本化是做合理、也是最方便的调整公司盈利水平的手段和工具。 由于会计准则已经做出了调整，高度关注并不代表企业不能进行研发支出的资本化处理，毕竟这是企业会计准则赋予企业的权利，但是值得注意的是，企业的资本化支出必须保证合理、合规，能够完全打消审核人员的怀疑和顾虑并得到其认可。 在解释资本化方面的一些尝试： 详细披露公司报告期内研发支出的明细，甚至要具体到每一个项目或产品。 公司研发费用占公司当期研发费用的比重，已上市企业中研发支出资本化率超过20%的少之又少。 将公司研发的实际具体情况与会计准则规定的五项标准逐条对照，证明公司研发支出资本化是完全符合准则要求的。 如果有必要，可以就该问题作重大风险提示，如三五互联案例。 4．1）通过财务调整来拼凑增长率的做法一来会很敏感，二来得到认可的可能性也比较小。 2）资本化问题是不能追溯调整的； 3）现在证监会对资本化的审核基本是：如果你以前资本化了，将资本化的部分还原，看看是否还满足条件；如果以前没有资本化而现在资本化了，也将资本化的部分还原，看看是不是还符合成长指标。 4）同济同捷被否决最主要的原因是募集资金导致经营模式变更，但是资本化问题不够严谨也是其中的一个重要因素。 参考法规 《财务会计准则-第6号》 第九条：企业内部研究开发项目开发阶段的支出，同时满足下列条件的，才能确认为无形资产： 完成该无形资产以使其能够使用或出售在技术上具有可行性； 具有完成该无形资产并使用或出售的意图； 无形资产产生经济利益的方式，包括能够证明运用该无形资产生产的产品存在市场或无形资产自身存在市场，无形资产将在内部使用的，应当证明其有有用性； 有足够的技术、财务资源和其他资源支持，已完成该无形资产的开发，并有能力使用或出售该无形资产； 归属于该无形资产开发阶段的支出能够可靠地计量。 《企业会计准则-第38号》 第四条：在首次执行日，企业应当对所有资产、负债和所有者权益按照企业会计准则的规定进行重新分类、确认和计量，并编制期初资产负债表。编制期初资产负债表时，除按照本准则第五条至第十九条规定要求追溯调整的项目外，其他项目不应追溯调整。 3．《公开发行证券的公司信息披露规范问答第7号-新旧会计准则过渡期间比较财务会计信息的编制和披露》 拟上市公司在编制和披露三年又一期比较财务报表时，应当采用与上市公司相同的原则，确认2007年1月1日的资产负债表期初数，并以此为基础，分析《企业会计准则第38号-首次执行企业会计准则》第五条至第十九条对可比期间利润表和可比期初资产负债表的影响，按照追溯调整的原则，将调整后的可比期间利润表和资产负债表，作为可比期间的申报财务报表。 4．《首次公开发行并在创业板上市暂行办法》 第十条：发行人申请首次公开发行股票应当符合下列条件： 发行人是依法设立且持续经营三年以上的股份有限公司。 有限责任公司按原帐面净资产值折股整体变更为股份有限公司的，持续经营时间可以从有限责任公司成立之日起计算。 最近两年连续盈利，最近两年净利润累计不少于一千万，且持续增长；或者最近一年盈利，且净利率不少于五百万元，最近一年营业收入不少于五千万元，最近两年营业收入增长率不低于30%。净利润以扣除非经常性损益前后孰低者为计算依据。 最近一期末净资产不少于两千万元，且不存在未弥补亏损。 发行后股本总额不少于三千万元。  第二节上市前大比例分红 重要提示 企业进行正常的利润分配本无可厚非，