金融学完整课件第七章.ppt

金 融 学 第七章 金融机构 本章安排 主要内容： 第一节 金融机构的产生 第二节 金融机构体系 第三节 中国的金融机构体系 第四节 传统银行的衰退 时间： 3-4课时 第一节 金融机构的产生 一、金融机构的含义 金融机构也即金融中介机构。一般认为，金融机构是专门从事各种金融业务活动、提供特殊的金融产品和服务的经济组织。 狭义的金融机构与广义的金融机构 狭义的金融机构，是指在间接融资中专门作为资金的盈余者与资金的短缺者之间融通资金的信用中介，包括各类银行类金融机构（这是最为典型的金融中介机构）。 广义的金融机构，是指一切为融通资金服务、提供金融产品和金融交易便利、保障融资效率的各类经济组织。除银行类金融机构以外，还包括在不同融资方式中联结筹资者和投资者并为之提供各种服务的各类机构。 二、金融机构的历史演变 公元前5世纪晚期,早期银行就开始接受存款并发放贷款。 中世纪的欧洲出现近代银行。如威尼斯银行 和 阿姆斯特丹银行 。 17世纪以后，证券的业务量达到了一定规模，阿姆斯特丹证券交易所 是世界上第一个正式的股票交易所 。 中央银行的形成。 1694年成立的英格兰银行也因为从政府业务增加 而兴盛，成为现代中央银行的楷模。 金融机构和金融工具不断发展，出现了共同基金、养老基金等种类繁多的金 融机构，以及为融资活动提供各种相关服务的中介机构，如征信公司、信用评级 公司等。这些机构，共同组成一个国家完整的金融机构体系。 三、金融机构产生的原因 金融机构产生的根本原因，是商品货币经济的发展。 具体讲，金融机构的产生和发展有以下原因： （一）降低交易成本 （二）克服信息不对称 （三）减少金融风险 （四）增强金融工具的流动性 一、存款类金融机构 （一）商业银行 商业银行是最主要的存款类金融机构。从一般意义上讲，商业银行具有信用中介、支付中介、信用创造和金融服务的功能，是一国金融体系重要的组成部分。它的资金来源主要是吸收活期存款（可签发支票的存款）、储蓄存款和定期存款，其资金则主要运用于发放商业贷款、消费者贷款和抵押贷款 一、存款类金融机构 （二）储蓄机构 在西方国家，储蓄机构在各国的名称各异，如美国的储蓄贷款协会和互助储蓄银行，英国的信托储蓄银行和房屋互助协会等。 这些机构的资金来源主要是吸收储蓄存款，资金运用主要是发放抵押贷款，有的也投资于政府债券。 与商业银行相比，他们的资产期限较长，抵押贷款的比重较高，短借长贷的特点较明显。因此，这类机构的抗风险能力较弱。 一、存款类金融机构 （三）信用社 信用社是由某些具有共同利益的人们组织起来的，具有互助合作性质的金融组织，如工会成员、某行业雇员等。信用社的资金来源主要是会员交纳的股金和存款，也可吸收非会员的存款。资金运用主要是对会员提供短期贷款、消费贷款等，也从事证券投资、同业拆放和转存款。由于市场经济的发展，信用社的业务范围有所扩大，会员意识也有所消退。 二、非存款类金融机构 （一）保险公司 保险公司按照保险的标的不同，可分为人寿保险公司、财产和灾害保险公司 。 人寿保险公司是为投保人因意外事故或伤亡造成的经济损失提供经济保障的金融机构。 它的资金来源是投保人交纳的保险费，资金运用则主要是理赔和购买债券等长期投资。 财产和灾害保险公司是为法人单位和家庭提供财产意外损失保险的金融机构。其保险的范围很广。资金来源也主要是保费收入。资金运用则多为流动性较好的短期投资。 二、非存款类金融机构 （二）投资银行 投资银行是专门经营长期证券投资和企业资产重组的金融机构，它是资本市场上最重要的一类金融中介机构，现代投资银行业最发达的国家是美国。 投资银行的资金来源主要是依靠自己发行的股票和债券来筹集，有的也吸收定期存款。资金运用主要是投资于股票和债券，通过长期投资控制一些企业。 二、非存款类金融机构 （三）养老基金 养老基金是西方国家创立的，是作为为每一位退休人员提供最低生活费用的社会保障制度的补充。 养老基金的投资遵循审慎原则，由于每年支付的养老金及退休金可以较为精确地预测，能有大量稳定的资金主要运用于公司债券、绩优股票和政府债券的投资。 二、非存款类金融机构 （四）共同基金 共同基金是人们在自愿的基础上，以一定的方式组织基金，并在金融市场上进行投资，以获取较高收益的金融组织。共同基金可分为两种：一种是