资产减值准备计提与会计盈余价值相关性——基于亏损上市公司的经验数据.docVIP

资产减值准备计提与会计盈余价值相关性——基于亏损上市公司的经验数据 ——基于亏损上市公司的经验数据 摘要：采用多元回归分析法对新８项资产减值会计准则实施后，亏损上市公司计提减值准 备的会计盈余价值相关性进行了研究；在考虑公司个体特点的基础上，运用堆栈回归法，采用 随机效应影响的面板模型对不同年度的会计盈余价值相关性进行了分析。结果表明，从整体上 看，亏损上市公司计提减值准备后增强了会计盈余价值相关性，计提的减值准备数据本身也具 有增量价值相关性，同时，研究还发现盈利年度的会计信息对投资者的决策更有用，以及投资 者不能有效识别微利公司的会计盈余质量，而对于巨亏公司与通过转回减值准备方式盈利的 公司来说，其会计盈余数据的决策相关性显著低于对比公司，投资者能有效识别其会计盈余质 量，这为２００７年１月１日起实施的《企业会计准则第８号——资产减值》中规定的关于已计提的 减值准备不可转回的会计准则变革提供了实证支持。 关键词：减值准备；会计盈余；盈余管理 中图分类号：Ｆ２３ 文献标识码：Ａ 文章编号：１６７２８８４Ｘ（２００８）０１０１５００６ ＋━━┄┉┄┃┄＠│┅┇│┃┉┄＋┈┈┉┈??┈┇┋┈┃┉??━┊??━┋┃┄＋┄┊┃┉┃＝┇┃┃┈： ＋┃━┎┈┈┄┉＝│┅┇━＞┉┇┄│??┄┈┈??┈