浅谈境外投资财务管理.docVIP

试论境外投资财务管理初探 摘要：随着我国积极实施“走出去”战略，海外投资呈现迅猛发展势头，越来越多的中国企业通过海外投资积极参与国际竞争。进行境外投资，面临着如何加强海外投资管理，防范投资风险的问题，其中，境外投资中的财务风险规避是境外投资风险防范的一个重点。 关键词：境外投资 财务风险 一、建立科学的投资决策体系，防范决策风险 现代企业管理是以财务管理为中心的管理，而在实践操作中，“利润最大化”是多数企业财务管理的主要目标。企业进行境外投资，也应当以拓展市场、追求投资收益回报为基本出发点，那种仅仅为了规模的扩张、而不考虑投资经济效益的盲目投资在自由竞争的市场经济时代是不可取的。2001年全球最大的能源供应商安然公司的倒闭，为那些不追求效益仅追求规模而盲目扩张的企业经营者敲响了警钟。在进行境外投资决策时，一定要建立科学的投资决策体系，进行科学的投资可行性分析，尤其是投资效益的分析。只有对那些有投资效益的项目，才能进行投资。在项目可行与否的结论上，要重点把握投资回收期、内含报酬率、净现金流量等关键评价指标。只有在项目可行性分析环节起到财务闸口作用，才能将境外投资的决策风险扼杀在摇篮里。 二、借助两个市场进行多渠道融资，规避融资风险 要防范与规避海外投资的融资风险，需要从以下几个方面入手：一是准确测算项目资金需要量，防止项目在建设过程中其实际资金需要量高于预测资金需要量，即项目尚未建成就出现资金缺口；二是项目正常运转后，应加强现金流量管理，从严控制款项的收支、按定单采购原材料、按定单组织生产以减少库存积压，从而加速流动资金周转，减少流动资金占用；三是准确进行资金缺口预算，提前准备融资方案。四是充分利用各种融资渠道，择优选择融资方式，进行多渠道多方式融资，如当地融资和国内融资相结合，进行当地抵押贷款融资、票据贴现融资、从关联公司拆借融资、通过国内跨国银行的全球授信额度进行融资等。 三、运用多样化策略，规避境外投资外汇风险 外汇风险是指在不同种类的货币相互兑换或折算时,由于汇率的变动而造成损失或收益的可能性,外汇风险可以分为交易风险、经济风险和外币折算风险三类。规避外汇风险可从以下几个方面入手：一是选择恰当合同货币。为了避免汇率风险，企业应该争取使用本国货币作为合同货币，在出品、资本输出时使用硬通货，而在进口、资本输入时使用软通货。同时在合同中加列保值条款等措施。二是通过在金融市场进行保值操作。三是对于经济主体在资产负债表会计处理过程中产生的折算风险，一般是实行资产负债表保值来化解。四是运用经营多样化、筹资多样化和投资多样化策略。通过运用多样化策略，公司就可以使绝大部分的外汇风险相互抵消，从而达到防范风险的目的。 四、充分利用当地信息资源，规避政策风险 要有效地规避境外投资的政策风险，需要充分利用当地的信息资源，采用“借力”手段来实现。一是通过当地或国际上知名的会计师事务所、财务咨询公司的咨询服务来实现境外企业会计制度的建立、日常会计业务的核算、财务报告的提报、纳税的申报和各种投资优惠政策的享有等；二是充分利用当地的财务管理人才进行境外公司的财务管理，实现财务管理本土化。三是借鉴汲取当地已有中资公司在公司模式、生产经营等方面的成熟经验。 五、构建科学的财务监控体系，化解管控风险 对境外投资进行有效的财务监控是防止境外企业资产流失，实现境外企业资产保值增值的根本保证。对境外投资进行有效财务监控的手段主要有：一是对境外独资企业或占大股的合资企业派驻财务代表进行监控。二是建立巡检制度。三是建立内外审相结合的审计制度。需要指出的是，由于境外投资企业的财务管理适用投资所在国的法律，因此，聘请国际知名的会计师事务所对境外投资企业进行外部审计是一个主要途径。 员工录用管理制度 为规范试用期员工的管理和辅导工作，创造良好的试用期工作环境，加速试用员工的成长和进步，特制定目标责任制制度。一、员工试用期规定?1、自员工报到之日起至人力资源部确认转正之日起。?2、员工试用期限为3个月，公司根据试用期员工具体表现提前或推迟转正。（一）、福利待遇?1、试用期员工工资根据所聘的岗位确定，核算时间从到岗工作之日起计算，日工资为：月工资÷（本月天数-休假天数）2、过节费按正式员工的1/2发放。3、按正式员工标准发放劳动保护用品。（二）、休假?1、试用期内累计事假不能超过3天，如果特殊情况超过3天需报董事长批准。?2、可持相关证明请病假，请病假程序和天数与正式员工要样。3、可请丧假，请假程序和天数与正式员工要样。4、不享受探亲假、婚假。?二、员工入职准备?1、身份证复印件一份，原件待查。2、学历证明复印件一份，原件待查。 ?3、县级以上人民医院的体检报告。4、4张一寸照片?5、部分职位（如出纳、收银员、司机、仓管）试用期员工还须须准备房产证明、户口本、直系亲属身份证