社保基金产生、问题、未来(shangchuan) .ppt

四、中国的社会保障体制改革——五个阶段 第一阶段 ? 1991年6月，国务院《关于企业职工养老保险制度改革的决定》； 首次实行社会统筹，地方统筹（县、地市、省）和行业统筹并存； 行业统筹：交通、银行、煤炭、铁道、电力、邮电、水利、民航、中建公司、有色金属公司、石油天然气总公司等11个行业 第二阶段 ? 1995年3月，国务院《关于深化企业职工养老保险制度改革的通知》；社会统筹和个人账户相结合，各地个人账户不一；一个地区一个办法； 第三阶段 ? 1997年7月，国务院《关于建立统一的企业职工基本养老保险制度的决定》。 统一个人缴费比例：本人缴费工资的8%；统一个人账户规模：本人缴费工资的11%；统一养老金发放标准：基础养老金：当地职工上年度月平均工资的20%；个人账户养老金：个人账户累计储存额除以120。社会统筹缴费：一般不超过企业工资总额的20%。各省有突破。如：上海市。25.5% 第四阶段 ? 1998年财政部、中国人民银行等四部门联合通知（[1998]6号文）， 1998年财政部、劳动和社会保障部、中国人民银行等六部门联合通知（[1998]52号文）： 对运作中的养老保险基金，划归财政部门，存入财政专户。 第五阶段 2000年9月25日，国务院正式决定成立“全国社保基金”，并设立“全国社保基金理事会”，首任理事长刘仲藜。2003年，高西庆任副理事长，项怀诚任第二任理事长。 社保基金开始探索多样化运作 实际社保基金并没有在全国范围达到统筹，停留在省市级统筹。 全国社保基金来自于中央财政拨付资金。本来财政就有一笔预算资金，用来补各省统筹不足部分。（各省纷纷向中央财政要钱）现在统一交给全国社保基金理事会，先运作起来。 2001年12月，财政部、劳动保障部发布《全国社会保障基金投资管理暂行办法》 截止2002年底，全国社保基金资产1241.8亿元，其中国债273.93亿元，银行存款938.8亿元。当年基金年收益率2.75%。 当年基金权益净增加436.8亿元，其中财政拨入资金415.8亿元，投资收益增加21亿元。 投资渠道单一，资产收益率低 拓宽投资渠道：保险、信托、海外证券市场（QDII）… 第六阶段 2003年10月，中央十六届三中全会《关于完善社会主义市场经济体制的决定》，“建立健全省级养老保险调剂基金，在完善市级统筹基础上，逐步实行省级统筹，条件具备时实行基本养老金的基础部分全国统筹。” 目前，现实情况： 京、津、沪、闽、陕5省市实现了省级统筹； 市级统筹104个；县级统筹1017个。 “全国社保基金”1330亿元（2003年底）；——管理规范 各地积累的地方养老基金1600亿元；——管理混乱，“放羊状态” 辽宁试点：“做实个人账户” 个人账户资金完全由个人缴费形成；统账分别管理，不得占用；统账分征（前者地税，后者社保经办机构办理）。 账户资金少部分保证当期支付，83亿元资金购买国债43亿元，协议存款40亿元，年收益率2.5%。 未来模式讨论 三种基金 1、全国社保基金：——“游离于社保制度之外”； 储备基金（爱尔兰、挪威等） 2、统筹基金——各省分别投资管理，目标实现全国统筹； 3、账户基金——并入企业年金，个人自主选择投资。 《全国社会保障基金投资管理暂行办法》分析 1、信托、委托关系的复合； 2、招标遴选机制 2003年6月2日，签署委托投资协议（南方、博时、华夏、鹏华、嘉实、长盛）；首批入市资金140亿元；2004年10月，第二次招标，易方达、招商、中金、国泰入选社保基金第二批管理人。 单个委托人管理资产不得超过年度委托资产总值的20%。 托管银行：中国银行、交通银行、浦东发展银行 3、投资组合： 银行存款、国债=50%； 企业债、金融债=10%; 基金、股票=40%。 4、管理费率=1.5%;托管费率=0.25% 5、风险防范 （1）第一道防波堤：管理人提取管理费的20%； （2）第二道防波堤：理事会提取净收益的20%； 6、信息披露 每年向社会公布基金资产、收益、现金流量等。 每季度向财政部、劳动保障部提交社保基金财务报告、投资管理报告。 社保基金投资股票（部分，2003年底） 股票名称 万股 股票名称 万股 长江电力 4216.7 邯钢转债 2429.3 中集集团 232.6 复星转债 3.8 宏源证券 50.7 山鹰转债 5.1 福耀玻璃 286.5 黄海股份 43 民丰特纸 49.6 上海建工 46.1 新潮实业 73.2 北京巴士 124.3 五、地方社