利率市场化条件下商业银行贷款定价研究——于RR模型.pdfVIP

目录 目录 目录 目录………………………………………………………………………………………………………………．．1 摘要………………………………………………………………………………………………………………．．2 Abstract………．．…．．．…．．…．…．……．……．．…．……．…．…．…．…．………．…．…．…．……．……．……．…．…3 第一章 引言………………………………………………………………………．．5 第一节研究背景和研究意义…………………………………………………．．5 第二节文献综述………………………………………………………………一6 第三节研究目标………………………………………………………………12 第四节技术路线和研究方法…………………………………………………13 第五节研究的创新点和不足之处……………………………………………16 第二章 利率市场化条件下贷款定价的分析……………………………………18 第一节贷款定价理论基础……………………………………………………18 第二节贷款定价经典模式……………………………………………………19 第三节利率市场化对国内商业银行贷款定价影响…………………………21 第四节利率市场化条件下我国商业银行贷款定价方法分析………………26 第三章 RAROC定价模型分析……………………………………………………28 第一节RAROC模型介绍………………………………………………………28 第二节RAROC模型计量方法………………………………………………．30 第三节RAROC模型可行性分析……………………………………………．35 第四节RAROC模型改进……………………………………………………．37 第四章 RAROC模型定价应用及结果分析………………………………………38 第一节违约概率计量…………………………………………………………38 第二节RAROC贷款定价分析…………………………………………………47 第五章 总结与展望………………………………………………………………57 第一节全文总结………………………………………………………………57 第二节未来研究展望…………………………………………………………58 注释………………………………………………………………………………………………………………59 参考文献……………………………………………………………………………．．61 后记………………………．j…………………………………………………………．64 摘要 摘要 嗍础一 随着我国经济增长的放缓，产业结构不合理问题逐渐涌现，资源配置失衡成 为了制约我国经济进一步发展的瓶颈之一。金融是经济发展的供血系统，而利率 作为最重要的金融价格指标，是促进资金合理化配置的关键。为了进一步推动金 融体制改革，疏通金融供血系统，激发经济发展的潜力，亟需打破长期的利率管 制，通过市场化的利率，抑制过剩产业和落后产业的资金需求，将有限的资金配 置到更有活力的产业中去。 近年来一连串政策的出台，体现了中国政府要将利率市场化改革进程提速的 决心，限定存贷款利率的落后制度将被取消，中国的商业银行极有可能获得完全 的定价权利，这将使贷款定价方式发生彻底改变。贷款定价权对商业银行来说是 一把双刃剑，一方面银行将失去稳定的利差收入，直面激烈的市场竞争，传统的 盈利模式将被彻底打破，银行无法继续依赖做大信贷规模来维持利润增长；另一 方面也逼迫银行改进贷款定价水平，提高核心竞争力，客观上将起到合理分配信 贷资金，降低贷款风险，提升我国银行业的整体质量的重要作用。 在此形势下，如何对贷款进行科学合理定价，既保证一定的盈利，确保风险 得以足够补偿，又要保证在竞争中具有一定优势，成为各商业银行应对利率市场 化变革，争夺市场份额的关键问题。 本文研究的内容是商业银行在利率市场化改革完成的前提下，如何通过建立 完善的定价体系，制定合理的贷款价格。为此本文首先通过比较国外关于贷款定 价各种学派的理论，总结了其理论基础，分析不同定价模式的特点和缺陷，然后 回顾了我国在利率管制时期的贷款定价发展情况，以及导致的各种问题，之