过渡银行在解决破产金融机构中的作用及启示唐建邦.docVIP

过渡银行在解决破产金融机构中的作用及启示唐建邦 过渡银行在解决破产金融机构中的 作用及启示 ◆唐建邦　周文彪 　　日本金融机构积重难返的不良债权问题严重地 侵蚀了其经营机体和竞争实力 。一度在国际金融市 场中咄咄逼人的日本金融势力现正在悄然快速地退 守本土。为了尽早摆脱金融危机 , 日本政府正在苦 思对策。从 1998 年下半年以来 , 日本政府接连制 定和通过了一系列旨在恢复金融机构活力的金融再 生法案 , 设立过渡银行是其中作为解决破产金融机 构难题的方案之一。本文就过渡银行及其作用作一 简单介绍 。 　　一 、过渡银行的由来 过渡银行 (bridge bank , 另译桥梁银行)首先 是由美国提出来的。它是指美国联邦存款保险公司 (FDIC)为了接转被关闭金融机构的资产和负债并 进行破产处理而设立的继承银行。根据 1987年美 国银行竞争条件平等化法案授与 FDIC 的权限 , 即 便可能存在以 Pamp;A方式 (资产负债继承方式)接 转破产金融机构资产负债的继承机构 , 但由于破产 金融机构规模较大 , 资产内容的确定和办理破产处 理的手续较费时间 , FDIC 可以通过设立新的银 行 , 全盘继承破产金融机构的资产负债 。与此同时 原经营管理层全部撤换 , 而股票以及普通债权所有 者以放弃其所持债权的方式承担损失。新银行实际 上没有资本金 , 由于继续原有业务 , 因而对与存款 人之间的业务活动不产生任何影响。法律规定 FDIC必须在 2年之内或每次延长 1年最多不能超 过 3次的期限内决定买主。如果在规定的期限内没 有物色到买主 , 则最终有可能被清算 , 但实际操作 过程中没有出现此类案例。 在日本 , 设立过渡银行解决破产金融机构问题 最早可以追溯到本世纪 20年代。当时日本发生了 金融恐慌 , 数十家银行接连倒闭 。为遏止金融恐慌 的蔓延 , 由政府以及当时的五大银行出资成立昭和 银行 , 继承已破产的 11家银行的资产负债 。经过 15年之后 , 昭和银行最后被并入安田银行 (后来 的富士银行)。 1994年 , 东京的 2个中等规模 (存款在 1200 亿日元以上)的信用合作社 (东京协和信用组合 、 安全信用组合)出现经营危机 , 作为监管当局的东 京都政府基于对两信用社已无法自力重建的判断 , 为保护存款人利益 , 决定设立过渡银行。1995年 1 月 , 继承两信用社资产负债的新银行 ———东京共同 银行正式成立 , 同年 3月开始营业 , 按照新创设的 协定银行制度规定负责接转破产金融机构的存款兑 付 、资产回收等业务。1996年 2月 , 东京共同银 行被改组为整理回收银行。 　　二 、 过渡银行的框架及其功能 日本政府从去年夏天起开始酝酿起草过渡银行 法案 。7月 2日 , 自民党政府正式发表过渡银行法 草案 。8月 5 日提交国会讨论 , 10月 12日作为金 融再生法案的基本组成部分获得国会通过 。有关过 40 银坛 望 　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　 《农村金融研究》 1999.3 DOI :10.16127/j.cnki.issn1003-1812.1999.03.017 渡银行法案的基本框架及相应的功能是: 1 、金融再生委员会判定某金融机构 (X 银行) 有下列情形之一的 , 进入破产管理程序 。(1)资不 抵债;(2)有可能停止支付存款或已停止支付存 款;(3)业务运行明显不合有关规定。 2 、金融再生委员会决定破产金融机构的处理 方法 。金融再生委员会处理 X 银行有两种选择 , 一是选派整理管财人 (receiver), 成立过渡银行; 二是将 X 银行临时国有化 , 实行特别公共管理 。 选择的标准有待于今后制定 , 但属下列情形将选择 过渡银行方法:(1)X银行经营松散 、 业务运行越 轨;(2)破产后如果立即清算 , 将给 X 银行的正 常 (善意且稳健的)借款人以重大的打击。 实行特别公共管理是作为解决破产金融机构问 题的最后手段。在下述情形下采用特别公共管理方 法:由于 X银行的破产有可能引起其他金融机构 连锁破产反应 , 从而给日本金融系统的功能产生重 大障碍;或者 X 银行的融资主要集中在某特定地 区或特定行业 , X银行破产后如马上清算 , 不仅对 借款人而且对整个地区或行业将带来重大影响 , 主 要指 19家大都市银行。 3 、金融整理管财人被派遣至 X银行以后 , 将 取代原有经营管理层 , 负责调查破产原因和资产状 况 , 并向金融再生委员会报告 。如发现原经营管理 层犯有渎职的罪行 , 金融整理管财人要起诉 。 　 　 　 　　4 、金融整理管财人一方面继续原有存款的存 取业务及向健全的借款人提供融资便利 , 另一方面 寻求与其