新加坡证 券市场相关法律.pdf

新加坡證券市場相關制度 壹、主要法規…………………………………………………… 1 一、立法緣起………………………………………………… 1 二、新加坡證券業法概述…………………………………… 2 貳、市場架構…………………………………………………… 5 一、證券交易市場架構……………………………………… 5 二、證券相關機構組織功能及運作………………………… 6 （一）新加坡金融管理局………………………………… 6 （二）證券業協會………………………………………… 6 （三）新加坡交易所……………………………………… 7 參、主管機關組織與權責……………………………………… 10 一、設立緣起與架構…………………………………………10 二、主要權責………………………………………………… 11 （一）一般權責……………………………………………11 （二）調查權………………………………………………12 （三）不法行為處罰權……………………………………12 肆、市場規模……………………………………………………16 一、集中市場…………………………………………………16 （一）市場商品種類………………………………………16 （二）市場規模……………………………………………17 二、店頭市場…………………………………………………18 （一）市場商品種類………………………………………18 （二）市場規模……………………………………………18 伍、證券發行……………………………………………………19 一、有價證券公開發行………………………………………19 二、有價證券上市上櫃申請程序……………………………19 （一）上市申請程序………………………………………19 （二）上櫃申請程序………………………………………20 三、有價證券上市上櫃標準…………………………………20 （一）上市標準……………………………………………20 （二）上櫃標準……………………………………………23 四、有價證券上市上櫃審查作業規定………………………24 （一）上市審查作業規定…………………………………24 （二）上櫃審查作業規定…………………………………27 五、有價證券上市上櫃費規定………………………………27 （一）上市費規定…………………………………………27 （二）上櫃費規定…………………………………………28 六、有價證券下市下櫃規定…………………………………29 （一）下市規定……………………………………………29 （二）下櫃規定……………………………………………29 七、有價證券承銷制度………………………………………29 （一）證券承銷時機………………………………………29 （二）證券承銷方式………………………………………30 （三）上市及承銷作業程序………………………………31 （四）承銷作業相關規定…………………………………32 （五）承銷價格訂定與配售………………………………33 （六）承銷手續費…………………………………………34 （七）安定操作……………………………………………35 （八）承銷資訊之揭露……………………………………35 八、資訊揭露之內容…………………………………………37 （一）不定期揭露事項……………………………………37 （二）週期性公布…………………………………………39 （三）持續性公布…………………………………………39 九、國際組織募集與發行情形………………………………39 （一）相關法規……………………………………………39 （二）審查制度……………………………………………40 陸、證券交易………………………………………………