我国上市公司或有事项披露问题研究(2010年论文答辩用).pptVIP

* 第*页，共11页 * 第*页，共11页 * 第*页，共11页 * 第*页，共11页 * 第*页，共11页 * 第*页，共11页 * 第*页，共11页 * 第*页，共11页 * 第*页，共11页 * 第*页，共11页 * 第*页，共11页 我国上市公司或有事项披露问题研究 答辩时间： 作者： 引言 现象一：某家上市公司的11家子公司的报表附注“或有事项”这一栏都为无。 现象二：某家上市公司当年确认了一笔巨额“预计负债”,由于存在标的资产，应计提“减值准备”由于该公司当年利润颇丰，有人为操控利润的嫌疑。 提出疑问：当前上市公司或有事项披露情况如何，是否符合会计准则的要求，准则的制定和企业披露中是否存在不足之处。 论文结构 或有事项概述 不愿披露的动因 披露现状，数据分析 存在的问题 提出建议 论文结构 或有事项概述 或有事项：“过去的交易或事项形成的一种状况，其结果须通过未来不确定的事项发生或不发生予以证实。” 按最终结果分为：预计负债、或有资产和或有负债。 预计负债 (表内表外) 在资产负债表单独列式； 在附注披露种类、成因、期初期末及本期变动等 或有资产 除非经济利益很有可能流入，否则不披露 或有负债 (表外披露) 在附注中披露种类、成因、不确定的说明等 注意：在涉及未决诉讼、未决仲裁的情况下，若披露会对企业造成重大不利影响，则无需披露此类信息。 上市公司不愿遵照准则披露动因分析 信息收集、整理、审计及发布成本过高 eg: 中国中铁，39个单位，86亿的对外担保 不能吸引投资，增加竞争劣势成本 或有负债表明可能会有经济利益流出企业 披露或有事项将给企业带来极大负面影响 ST东盛，ST新太，年末预计负债均占总资产51% 上市公司利用或有事项操控利润 虚增利润骗取上市，或降低利润为以后考虑 准则实行前或有事项披露情况 ST深华源事件(2000) 三次亏损公告，三次不亏损公告； 债务重组收益导致从亏损转为盈利。 ST冰熊事件(2001) 没有及时公布亏损公告； 没有及时披露重大未决诉讼。 以上均受到证券交易所的公开谴责。 当前上市公司披露现状 名称 是否单独披露或有事项 担保事项 未决诉讼 预计负债 是否披露对外担保事项 是否作为或有事项单独披露 是否披露影响 是否披露未决诉讼 原因 涉及金额 ST厦华 √ √ √ 　 √ √ √ √ ST夏新 √ 　 　 　 √ 无 无 　 海星科技 √ √ √ 　 √ √ √ √ 百联股份 √ √ √ 　 　 　 　 　 广电电子 √ √ √ 　 　 　 　 　 华夏建通 √ √ √ 　 √ √ 无 　 ST实达 √ √ 否 　 √ √ √ √ 中国软件 　 √ 否 重大合同 　 　 　 　 　 中国中铁 √ √ √ 　 √ 数量太多 √ √ 中信银行 √ √ √ 　 　 　 　 √ 长安汽车 　 　 　 　 　 　 　 √ 波导股份 √ 　 　 　 √ √ √ √ 复旦复华 √ √ √ √ 　 　 　 √ 大同煤业 　 　 　 　 　 　 　 　 合计 66 45 43 1 28 25 22 33 当前上市公司披露现状以100家上市公司的年报与年报附注为样本 100家上市公司或有事项披露情况 没有单独披露或有事项的占34% 单独披露或有事项的占66% 关注对象 总计 所占百分比 担保事项 披露对外担保事项 45 45% 作为或有事项单独披露 43 96% 披露影响 1 2% 未决诉讼 披露未决诉讼 28 28% 原因 25 89% 涉及金额 22 79% 预计负债 是否披露 33 33% 或有事项披露中存在的问题 （1/2） 担保事项比重太大，担保较盲目 关联方担保占85%，对外担保占45%； 不考虑影响，盲目下单；诉讼成本升高。 或有资产的披露比例偏高 涉及巨额应收款的诉讼，所有企业都做了披露，只有1家表明账款收回可能性很小。 或有事项的披露不够完整 1. 没有披露或有事项对企业的影响（钻了准则的空子）； 2. 对担保事项的披露不够规范： 严重滞后，在东窗事发后才披露，如前所述ST冰熊事件。 或有事项披露中存在的问题（2/2） 普遍没有对预计负债进行确认、处理 一审败诉的8家企业只有3家确认了预计负债； 有必要计提预计负债的8家电器类企业，只有4家计提预计负债 将或有事项分散在年报的几个部分披露 “关联方交易”“承诺事项”“其他重要事项”成为栖息点 或有事项准则不尽完善带来的问题 对“可能”的定义主观性太大，不同人有不同理解，不利于准确性及同行业比较。 改进上市公司或有事项披露的建议（1/2） 企业内部的改善 加强或有事项披露的理论学习，明