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国内调味品行业发展状况分析 　　15日，中炬高新技术实业股份有限公司2016年度第一期短期融资券募集说明书对公司所涉及的调味品行业进行了分析。 　　1、调味品行业概况 　　近年来，随着中国GDP的持续稳健的增长，中国调味品行业也随着人民生活水平的提高和餐饮业的繁荣而进入快速发展阶段。目前中国调味品行业正值大变革、大发展的阶段，经济环境的变化与调味品市场的变化和行业未来的发展态势关系紧密。调味品作为人民生活的必需品，消费需求较为刚性，由于调味品的消费占家庭消费的比例较小，随着人民生活水平的提高，对调味品的质量要求也越来越高。 　　中国调味品市场存在着巨大的发展潜力，行业一直保持着20%以上的市场增长率，目前全国调味品行业总产量已超过1,500万吨。调味品行业向大品牌集中的趋势明显，2016年销售总额10亿元以上的企业达到5家，随着居民生活水平的不断提高，传统调味品生产企业纷纷投资进行技术改造，调味品产品的技术含量日益增强，产品质量进一步提高。外资对国内调味品市场的渗透力度加大，但由于我国调味品消费的区域性特色明显，在未来相当长时期内，国内名优品牌仍将占据主导地位。 　　2、调味品行业发展现状 　　市场潜力巨大 　　据统计，全球每年调味品营业额高达2,180亿美元，占食品工业额的10%左右，是典型的小产品、大市场。目前，我国调味品产业的总产值为1,300亿左右，占比还不到世界调味品市场总量的10%，行业年均增长率都保持在10％左右。与世界调味品行业规模总量相比，我国调味品行业的发展差距是显而易见的。可见，中国调味品市场存在着巨大的发展潜力。 　　一方面，随着人们对高生活品质的追求，我国消费者对调味品的需求也会更加多样化。国内调味品企业应该针对消费者不同的烹饪需求，开发各种专用调味品，如专门的蒸鱼豉油、寿司专用酱油等，以此提高产品附加值。 　　另一方面，复合调味品的前景更加广阔。统计数据显示，目前全球调味品市场中，复合调味品占市场份额的80%以上，我国只占20%，发展潜力很大。这就要求国内调味品企业要及时更新和强化核心技术，提升自身产品的国际竞争力。 　　需求迅速增长导致市场扩容 　　自xx年以来调味品行业进入高速发展的阶段。我国调味品市场经过几轮的行业整合和国内、国际资本整合之后，已经从一个相对滞后的行业，大跨越地转型为激烈的市场竞争行业。随着消费的不断升级，市场竞争的加剧，调味品表现出向高档化发展的趋势，中高档调味品市场容量在进一步扩大，品牌产品的市场份额进一步提高。随着国家对调味品行业的不断规范，使得门槛逐步提高，加上国际化、专业化的并购重组相继上演，调味品行业集中度将逐步提高，中小企业的优胜劣汰也将加速。传统调味品生产企业纷纷投资进行技术改造，调味品产品的技术含量日益增强，产品质量进一步提高。外资对国内调味品市场的渗透力度加大，但由于我国调味品消费的区域性特色明显，在未来相当长时期内，国内区域品牌仍将占据主导地位。 　　自xx年以来调味品行业进入了高速发展的阶段，xx年至2016年间行业平均年增长率达%。2016年末，我国调味品工业企业达921家，行业总资产达1,亿元，同比增长%。中商情报网数据显示：2016年，我国规模以上调味品工业企业实现主营业务收入达1,亿元，同比增长%；实现利润总额达153亿元，同比增长%。酱油、食醋和味精产业目前位列我国调味品行业市场规模的前三名。近年来上述三个细分子行业的主营业务收入占调味品行业总收入的比重一直在60%以上。 　　从下图中可以看出，我国调味品市场近年迅速扩容，xx年行业产值同比增长高达%，远高于全行业平均水平。 　　国内厂家竞争激烈 　　尽管目前我国酱油产量居全球首位，但是我国酱油市场仍整体呈现出行业集中度低、缺乏强势品牌，产品质量良莠不齐，卫生水平差距大，行业鱼龙混杂等特征。全国性大品牌比如海天、厨邦、加加、李锦记等，其总销量也只占了全国消耗量的20%，80%的酱油产销量都由各地区域性品牌占领。随着大品牌酱油的全国化步伐的加快，区域品牌酱油的生存空间将越来越受到威胁，行业集中度有望提高。 　　目前，我国鸡精、鸡粉市场需求主要来源于餐饮行业、家庭消费和食品制造行业。餐饮行业领域的需求稳定增长，家庭消费领域市场容量持续扩张，食品制造业领域需求潜力巨大。鸡精、鸡粉作为传统产品味精的升级替代产品，还处于逐步替代味精的初级阶段，参照发达国家经验，我国鸡精、鸡粉逐步替代味精成为首选鲜味调味品是行业发展的必然趋势，未来市场空间巨大。 　　外资加速圈地，市场格局生变 　　在中国调味品行业巨大的市场空间诱惑下，越来越多的国际资本进入国内市场，外资并购狂潮一浪高过一浪，目前国内已经被外资入股或全资收购的调味品企业已占国内企业的半壁河山，其中不乏国内一些颇具实力的传统老品牌。从目前情况来看，在华外资企