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分析利率市场化对商业银行影响研究 　　摘要：当前，我国融入国际市场的步伐加快，我国的金融市场已是世界金融市场的重要组成部分。这就要求我国的利率实现市场化。党的十八大报告明确提出，要全面深化金融体制改革，健全促进宏观经济稳定、支持实体经济发展的现代金融体系。利率市场化改革已经成为中国金融体制改革的一个核心内容。利率市场化，对我国商业银行有着较大影响，有正反两方面的影响。本文分析探讨了利率市场化的内涵以及利率市场化的必要性，然后分析了利率市场化对我国商业银行的影响，针对不利影响，有针对性的提出了应对措施。 　　关键词；利率；市场化；商业银行；影响研究 　　中图分类号：F830.33 文献标识码：A 文章编号：1001-828X（2013）12-0-02 　　随着我国金融体制改革的深入，利率逐步实现了市场化。利率市场化对我国商业银行的影响是多方面的，它既给我国商业银行发展带来了机遇，也给我国商业银行出了不小的难题。商业银行在把握机遇的同时，也要积极地应对潜在的风险，以增强银行自身的竞争力。这就要求商业银行必须深入研究，识别利率市场化给银行带来的影响，尽可能规避企业发展过程中的风险，消除利率市场化带来不利影响。这不仅有利于提高商业银行的整体竞争实力，而且有助于商业银行的长远发展。 　　一、利率市场化的内涵 　　利率市场化指的是发挥市场经济在配置资源中的决定性作用，把利率的决定权交付给市场，由金融市场的主体决定利率的多少，有效发挥利率对市场经济活动的调节作用，促进市场经济协调高效运转。利率市场化，从本质上来说，是把利率水平看作价格水平，发挥利率的调节功能，使更多的储蓄转化为投资。在过去，我国的利率水平长期由政府决定，利率市场化要求政府减少甚至取消对利率的干预，政府放开它这只“看得见的手”。利率市场化大体上包括下面这四方面的内容： 　　1.由市场供求决定利率水平 　　利率市场化有一个非常显著的特点，就是由市场供求决定利率水平。这也就是说，利率是由金融市场的主体通过一定的定价机制来确定的。在市场上，资金的需求方和资金的供应方，在市???机制的作用下，达成双方都可以接受的均衡的利率水平。这一个过程就是利率市场化的过程，利率的数量结构、价格结构、期限结构和风险结构都是市场选择的结果。利率市场化的指南针是同业拆借利率或者长期国债利率，这两者也是衡量市场利率水平涨落的两个基本依据。 　　2.政府或者中央银行间接退利率产生影响 　　货币当局，也就是政府或者中央银行，可以通过多种新形式实现对利率的宏观调控，但无论是哪一种调控方式，对利率的调控都是间接的。一般情况下，政府或者中央银行无法直接采用行政手段对市场利率进行调控。政府或者中央银行可以通过多种途径间接调控利率，比如政府可以利用“三大政策”工具来间接影响市场利率，也可以通过制定利率政策或者确定基准利率，实现对市场利率的间接引导等等。 　　3.金融市场的参与主体享有充分的自主权 　　市场化的题中之义便有市场的参与主体享有完全的自主权。市场参与主体只有拥有完全的自主权，才能在经济活动中自主做出选择。参与主体通过通盘考虑利率大小、期限等影响利率的因素，才能最终形成市场化的均衡利率。 　　4.金融机构对存贷款的定价权是利率市场化的核心内容 　　我国金融体制改革的核心内容，关键中的关键是实现金融机构可以对自己的金融产品进行定价。而其中最主要的是商业银行实现对自身存贷款的定价。利率市场化改革完成的标志便是商业银行的存贷款实现合理定价。 　　二、利率市场化对我国商业银行的影响分析 　　对我国商业银行来说，利率市场化对其的影响可以分为正反两个方面。利率市场化给商业银行的发展带来了不小的机遇，但也使其面临着更大的风险和更多的挑战。现阶段，我国多数银行的业务比较单一，银行的收入主要来自于传统业务，一旦利率决定权交给市场，商业银行在获得较多利润的同时，其业务种类也将更为复杂多样。 　　1.利率市场化对我国商业银行的有利影响 　　（1）利率市场化将使商业银行拥有自主经营权，市场地位将得以提高 　　商业银行具有一般企业的特征，但与一般企业相比，又有其特殊性，因为它经营的是货币信用业务。从理论上讲，利率定价权是商业银行的一项基本权利。众所周知，以前我国的情况并不是这样。但随着金融体制改革的深入，以及利率逐步实现市场化，我国的商业银行将拥有名副其实的利率定价权，在利率风险不断增强的情况下，实现由政府的被动管理向自身的主动管理转变。利率由市场决定以后，商业银行的融资渠道可以实现多样化，这样商业银行就可以通过预测金融市场趋势、建立负债组合、提升主动负债等手段强化对利率的调整以及控制。 　　而对于资产的运用，商业银行可以根据自身的条件，建立相应的资产组合，在通盘考了资产负债期限以及利率匹配的基