第七篇 贷款项目评估-财务预测的审查.pdfVIP

2015年银行业专业人员职业资格考试内部资料 公司信贷 第七章 贷款项目评估 知识点：财务预测的审查 ● 定义： 财务预测的审查是对项目可行性研究报告财务评价的基础数据的审查，是项 目财务分析的基础性工作。包括：1.项目总投资、建设投资、流动资金估算的审 查；2. 固定资产、无形资产、递延资产原值确定的审查及其折旧和摊销办法的 审查；3. 成本的审查 ；4. 销售收入审查 ；5. 税金的审查；6. 利润的审查 ● 详细描述： 1.项目总投资、建设投资、流动资金估算的审查 这部分主要审查各部分投资的计算口径是否正确，计算依据是否合规、 合理，建设资金就流动资金年费使用计划是否合理。 （1）项目总投资的审查：项目总投资由建设投资、流动资金、投资方 向调节税和建设期利息四部分组成。其中建设投资按用途可分为工程费用、 工程其他费用及预备费。 （2） 建设投资估算的审查：主要审查建设投资估算所采用的单价、定 额、费率、工程量、估算方法是否合规、合理。 （3） 流动资金估算的审查：主要审查流动资金估算的合理性，根据项 目的实际情况估算流动资金需用量。流动资金估算方法有比例系数法、资产 负债表法、分项详细估算法等。 （4） 建设资金和流动资金分年使用计划：应根据项目的建设进度、资 金来源渠道和资金到位情况安排全部建设资金分年使用计划和建设资金中各 种渠道的资金的分年使用计划;应根据项目的达产率安排流动资金分年使用 计划。 2. 固定资产、无形资产、递延资产原值确定的审查及其折旧和摊销办 法的审查 主要包括审查这三类资产的原值的确定方法和固定资产折旧及无形资产 、 递延资产摊销方法是否符合财政部的规定。 （1）固定资产原值的确定原则 （2）无形资产、递延资产原值的确定 （3）固定资产折旧方法与无形资产、递延资产摊销方法 3. 成本的审查 主要审查可行性研究报告中成本的计算是否合规、合理，因此除了审查 项目是否按企业财务通则和企业会计准则的有关规定核算项目生产经营成本 外，还要重点审查成本计算中原辅材料、包装物、燃料动力的单耗、单价的 取值是否有理、有据。 （1）总成本 （2）经营成本 4. 销售收入审查 产品销售收入是指企业销售产品或提供劳务等取得的收入，就工业企业 而言，产品销售收入包括销售产成品、自制半成品和工业性劳务等取得的收 入。销售收入的审查主要审查产量和单价的取值是否合理 5. 税金的审查 评估中对税金的审查主要包括以下三方面：项目所涉及的税种是否都已 计算；计算公式是否正确；所采用的税率是否符合现行规定。 6. 利润的审查 评估中对利润的审查主要针对三个方面：利润的计算公式是否正确；现 行的增值税制实行价外税，计算利润时的销售收入、销售税金、销售成本在 增值税方面的计算口径是否一致；税后利润的分配顺序是否正确。 1.项目总投资、建设投资、流动资金估算的审查 1）项目总投资的审查 按用途分：①工程费用②工程其他费用③预备费 2）建设投资估算的审查 3）流动资金估算的审查 ①比例系数法是参照同类企业(新建、改扩建时)或本企业的情况(改扩 建时) ，结合项目的特点，按年经营成本或年销售收入的一定比例计算流动 资金需用量。 ②资产负债表法是根据项目的资产负债表的数据来计算项目的流动资金 需用量，计算公式为: 流动资金=流动资产-流动负债 ③对于贷款项目一般应采用分项详细估算法来估算项目流动资金( 尤其 是工业项目)。 项目所需流动资金=项目流动资金总需用额-流动负债 项目流动资金总需用额=存货+应收账款+现金 流动负债=应付账款 周转次数=360÷最低周转天数 4）建设资金和流动资金分年使用计划 2. 固定资产、无形资产、递延资产原值确定的审查及其折旧和摊销办 法的审查 （1）固定资产原值的确定原则