银行应当大力扶持厂商租赁的发展-现代租赁.DOCVIP

银租合作，破解设备贷款难题 设备制造和流通是支持企业和整个国民经济发展的重要因素，也是银行信贷资金配置和社会投资的主要投向。国外的成功经验证明融资租赁业是服务设备制造，促进设备流通的重要渠道。 国务院《关于鼓励支持和引导个体私营等非公有制经济发展的若干意见》明确提出，要鼓励金融机构积极开展融资租赁业务。金融机构，特别是银行，有稳定的资金来源，有雄厚的资金实力，可以开展各种类型的贷款业务，为什么还要积极鼓励开展融资租赁业务呢？ 一、从银行的四根软肋说起 银行信贷业务追求安全性、流动性、收益性，这是一个最基本、最核心的管理目标。为了实现这个目标，银行长期来采取以企业业绩和信用记录为基础，以企业负债比例为核心，以信用担保或设备抵押为风险控制保障的传统的设备贷款模式。20多年来的业务实践证明，由于银行目前自身存在的三根软肋，这种传统的设备贷款模式很难达到这三个目标。 （一）利率不能成为风险定价的工具，缺乏处置设备的专业能力，传统的信用保障措施不能有效控制风险。 对不同期限、不同客户、不同项目实行的不同的贷款利率，是银行获取存款资金运用收益的主要方式，更是对贷款项目进行风险定价的工具。2004年人民银行放开了贷款利率的上限限制，这是银行业市场化改革的重要标志。但由于银行资金配置手段单一，加之市场竞争的效应，对优质客户，银行不可能提高利率，对中小企业，出于对风险的控制，企业很难通过银行的评审标准，即使提高利率，银行也不敢投放。 利率不能发挥风险定价的功能，银行只能依赖于对企业业绩和信用记录的评估，银行信贷资金必然大量集中于垄断行业、大型国企和重点项目。大量中小企业、新办企业、民营企业的设备贷款得不到银行的支持，不利于整个国民经济的协调可持续发展。 传统的设备信贷业务除了加强贷前的评审外，要求借款人提供银行认可的第三方信用担保，或借款人提供设备和其它资产抵押成为银行控制风险的主要措施。但在业务实践中，不论是项目技改贷款，还是项目融资，企业挪用信贷资金、或虚报设备投资额套取信贷资金的情况时有发生。银行信贷债权的单纯的信用担保也往往会陷入企业之间互报的关联担保的陷阱。一般缺乏履约实力的担保公司，要么成为优质客户贷款的程序服务，要么成为大股东的圈钱的担保平台，并不能真正成为银行信贷业务的防火墙。 银行采取设备抵押担保投放贷款的做法，实践效果也并不理想。一旦企业不能按期偿还到期贷款，银行由于没有对设备的专业处置能力，对抵押设备的处置手段单一，。只能通过法律诉讼的程序，采取破产拍卖变现抵押资产的途径收回逾期贷款，期限长，手续繁杂。抵押担保又是一种有限优先受偿的权益，在支付欠税、职工工资和相关费用之后，实际变现率极低。 惨痛的教训迫使银行更多采用相对变现比较容易，变现率较高的房地产抵押作为风险控制手段。但令人遗憾的是，并不是所有企业都有银行看中的，可以用来抵押的房地产，特别是从事国内外建筑施工、加工进口贸易、设备进出口贸易、投资机构、专业的设备租赁公司、新办和中小企业，很难达到银行的抵押担保的要求。企业贷款难、银行放贷难，银行被企业戏称为“大当铺”，自然不可避免。 （二）缺乏专业化的资金批发配置窗口，直接面对最终用户，信贷资产结构不合理，钱到地头死，信贷资产流动性差。 银行现行的的评审制度，都是对借款人的审查。在我国融资租赁业尚不发达的情况下，设备贷款往往多是直接面对设备的最终用户。这种直接面对分散的最终用户的设备贷款方式，必然导致每一笔设备贷款都是中期贷款。 银行为了改变信贷结构中长期设备信贷债权过多的状况，往往只发放一年期的贷款，要求企业到期后，还旧借新，以掩盖资产结构不合理的状况。实际上企业不可能在一年内有足够效益偿还全部贷款，在到期前几个月，还得占压销售收入并到处筹措还贷资金，造成企业资金的利用率大大降低。如遇宏观调控或银行出于对内部考核比例的要求，到期不贷或不能及时办理新的贷款，势必造成企业的资金链发生断裂，给企业的正常经营和生存带来严重威胁。 在传统的设备信贷业务中，银行僵硬的还贷方式和企业对购置设备的死板的折旧政策，使企业对损耗较大更新较快的设备，在效益好的时候，不能通过加速折旧的方法实现税前多还贷。还贷后期，由于企业设备维修成本加大，企业效益可能下降，还贷能力受到严重影响，危及银行的信贷资产的安全。对实际使用年限长于法定折旧年限的设备，企业由于在还贷期内有较高的折旧负担，会出现税后亏损，不利于企业稳定发展。 银行针对最终用户的设备贷款形成后，由于没有资产证券化的退出机制，信贷资产流动性差。人民银行开始实行信贷资产证券化的试点，无疑是银行向市场化发展的重大举措。但由于资产证券化的法律法规尚未出台，还不是一个可以普遍实行的金融产品。目前法规下，只有信贷资产信托计划和租赁资产信托计划可以成为信贷资产转化为社会投资的退出渠道，但现行的信托计划发