第六讲 客户分析-客户财务分析内容.pdf

2015年银行业专业人员职业资格考试内部资料 公司信贷 第六章 客户分析 知识点：客户财务分析的内容 ● 定义： 客户财务分析的含义： 财务分析以客户财务报表为主要依据，运用一定的分析方法，研究评价客户 的财务过程和结果，分析客户的财务状况、盈利能力、资金使用效率和偿债能力 ，并由此预测客户的发展变化趋势，从而为贷款决策提供依据。 ● 详细描述： 商业银行对借款人最关心的就是其现在和未来的偿债能力。 借款人的偿债能力和借款人的盈利能力、营运能力、资本结构和净现金 流量等因素密切相关，为了准确计算和评价借款人的偿债能力，对贷款决策 进行的财务分析应侧重这些内容。 在贷款决策中，上述分析除了使用财务报表本身的资料外，还需使用财 务指标综合反映借款人的财务状况。 1.盈利能力 借款人盈利能力越强，还本付息的资金来源越有保障，债权的风险越小 。 2.营运能力 营运能力是指通过借款人经营中各项资产周转速度所反映出来的借款人 资产运用效率。从一方面看，借款人资产周转速度越快，就表明其经营能力 越强。 3.资本结构 资金结构是指借款人全部资金来源中负债和所有者权益所占的比重和相 互间的比例关系。 4.净现金流量 以上这些指标分为四类: (1)盈利比率。 盈利比率主要包括销售利润率、营业利润率、净利润率、成本费用率等 (2) 效率比率。 效率比率主要包括总资产周转率、固定资产周转率、应收账款回收期、 存货持有天数、资产收益率、所有者权益收益率等。 (3)杠杆比率。　　 杠杆比率一般包括资产负债率、负债与所有者权益比率、负债与有形净 资产比率、利息保障倍数等。 (4)偿债能力比率。 这类比率主要有资产负债率、流动比率和速动比率等。 例题： 1.效率比率包括()。 A.存货周转率 B.固定资产周转率 C.应收账款周转率 D.资产收益率 E.所有者权益收益率 正确答案：A,B,C,D,E 解析：效率比率。这类比率通过计算资产的周转速度来反映管理部门控制和 运用资产的能力，进而估算经营过程中所需的资金量。效率比率主要包括总 资产周转率、固定资产周转率、应收账款回收期、存货持有天数、资产收益 率、所有者权益收益率等。 2.营运能力是指通过借款人()的有关指标反映出来的资产利用效率。它表明 企业管理人员经营、管理和运用资产的能力。 A.资产周转速度 B.现金流量 C.财务杠杆 D.盈利比率 正确答案：A 解析：营运能力是指通过借款人经营中各项资产周转速度所反映出来的借款 人资产运用效率，它不仅能反映借款人的资产管理水平和资产配置组合能力 ，而且也影响着借款人的偿债能力和盈利能力。 3.主要通过流动资产与流动负债的关系反映借款人到期偿还债务能力的指标 是（） A.成本费用率 B.存货持有天数 C.应收账款回收期 D.流动比率 正确答案：D 解析：流动比率是流动资产与流动负债的比率。它表明借款人每元流动负债 有多少流动资产作为偿还的保证。 其计算公式为:流动比率=流动资产/流动负债xl00% 4.借款人资产运用效率越高，（） A.盈利能力越强 B.短期偿债能力越强 C.借款人获得收入越多 D.资产周转速度越快 E.长期偿还能力越强 正确答案：A,B,C,D,E 解析：资产运用效率越高，资产周转速度就越快，借款人所取得的收入和盈 利就越多，盈利能力就越强，那么借款人就会有足够的资金还本付息，因而 其偿债能力就越强。因此，营运能力的大小对借款人偿债能力和盈利能力的 提高有着重要影响。 5.在贷款决策中使用的财务指标包括（）。 A.净利润率 B.存货持有天数 C.市场占有率 D.利息保障倍数 E.速动比率 正确答案：A,B,D,