城建类企业发行债务融资工具要点分析 解析 .pdfVIP

城建类企业发行债务融资工具要点分析 总行投资银行部 2016年6 月 目 录 第一部分：城建类企业发行债务融资工具的条件 第二部分：城建类企业常见的问题及处理方法 第三部分：保障房和棚户区改造项目 第四部分：城建类企业发行债务融资工具的常见问题 城建类企业发行债务融资工具的条件 CMB 发行债务融资工具的城建类企业评级重心下移 天津城投 AAA 级省级城市基础设施类企业 上海城投 南京河西国资 AA+ 级省会城市基础设施类企业 杭州城投 西安城投 连云港城投 地市级城市基础设施类企业 宿迁城投 扬州城建 区县级城市基础设施类企业 吴江城投 吴中城投 城建类企业发行债务融资工具的条件 CMB 除了满足一般企业发行债务融资工具的要求，城建类企业 还应符合以下法律法规和条件：  《国务院关于加强地方政府融资平台公司管理有关问题的通知 》 （国发[2010]19号）  《关于贯彻国务院关于加强地方政府融资平台公司管理有关问题的 通知相关事项的通知》 （财预[2010]412号）  《关于制止地方政府违法违规融资行为的通知》 （财预[2012]463号） 城建类企业发行债务融资工具的条件 CMB 除了满足一般企业发行债务融资工具的要求，城建类企业 还应符合以下法律法规和条件：  《国务院关于加强地方政府性债务管理的意见》 （国发[2014]43号）  《关于妥善解决地方政府融资平台公司在建项目后续融资问题的意 见》 （国办发[2015]40号）  “六真原则”：真公司、真资产、真项目、 真现金流、真偿债、真支持 城建类企业发行债务融资工具的条件 CMB 偿债风险预警体系 地方政府债务率 城建类企业发行 债务融资工具 地方政府需要出具的相关 募集资金用途 说明性文件 城建类企业发行债务融资工具的条件 CMB 偿债风险预警体系指标 对于城建类企业的一条特殊硬性指标： 债务融资工具余额在最近一年总债务中占比不得超过60%。 已发行、已注册未发行、注册过程中的债务融资工具余额 ≤60% 一年内到