商品组合的风险分析与风险管理.PDF

HeaderTable _User 1122253200 金融工程 HeaderTable _Stock 股票代码 投资评级 评级变化 商品组合的风险分析与风险管理 行业code HeaderTable ——衍生品系列研究之（十） _Excel 研究结论 报告发布日期 2017 年12 月14 日  商品组合的风险来源：Markowitz 现代投资组合理论的前提是风险来自于不 同的资产本身，但对于商品组合来说，这种基于资产的风险分析具有一些缺 证券分析师 朱剑涛 点：尽管易于对组合风险进行分解，但当资产数量较多时或不同资产强相关 0216077 时，很难对目标风险进行适当性地管理