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会计准则空间会计政策选择和盈余管理 　　【摘要】本文基于会计准则空间、会计政策选则与盈余管理的关系，以《企业会计准则第11号――股份支付》为基础，分析了该准则的漏洞及其留给企业的选择空间，论述了企业在股权激励取消情况下对加速行权费用不同处理方法的动机与可能的经济后果，并分析了对其进行实证检验的可能性。以期为后续基于股权激励会计准则的经济后果进行大样本研究提供新的思路。 　　【关键词】股权激励 加速行权 盈余管理 　　一、引言 　　会计准则是为会计信息市场供需双方效用最大化而作出的不完全契约安排。人为制定的会计准则是一种不完全的规范，需将部分会计方法的选择权留给相应的会计主体，使其能够灵活面对所处的环境和不可预见的经济事项。会计准则为企业特定经济事项的处理提供了一系列方法，尤其是原则导向下的会计准则，留给企业选择的空间更大，即使是规则导向下的会计准则也难以穷尽企业面临的各种复杂业务，因而会计准则的维度下是具有一定的空间的，这些空间在某种程度上也就是企业的会计政策选择的余地，因而会计准则空间的大小决定了企业会计政策选择空间的多少。由于企业选用不同的会计政策或者说企业通过不同会计政策下不同的经济后果的差异可以在一定程度上实现盈余管理。因而从本质上说会计准则的制定进而会计准则的空间大小，决定了企业会计政策选择的灵活性进而影响了企业能够进行盈余管理的程度。 　　会计准则作为指导企业会计工作的指南，其制定的内含导向显然包括抑制企业的盈余管理行为，尤其是在规则导向的会计准则框架下，企业可以选择的盈余管理空间更小。但由于会计工作的特殊性以及经济业务的复杂多样性，任何准则都无法穷尽实务中会遇到的各种情况，因而每项准则又都天然地为企业提供了或多或少的盈余管理的空间。 　　为了实现盈余管理，上市公司首先是产生盈余管理的动机；其次是确定盈余管理的具体目标；最后是选择实现盈余管理的工具。企业的盈余管理动机和盈余管理目标是会计准则难以规范和制约的，但是会计准则作为指导企业会计实务的指南，其当然也是企业实现盈??管理的主要工具，因而，会计准则内容的逻辑缜密性也决定了企业盈余管理空间的大小，会计准则的逻辑不一致往往会为企业进行盈余管理提供天然的屏障。 　　二、股份支付准则内容简介及上市公司股权激励计划实施概况 　　1.股权支付准则规范。 　　根据《企业会计准则第11号――股份支付》第6条规定，“在等待期内的每个资产负债表日，应当以对可行权权益工具数量的最佳估计为基础，按照权益工具授予日的公允价值，将当期取得的服务计入相关成本或费用和资本公积” 。对于该项规定的理解，一般认为，如果企业现在能够合理预计未来的几年达不到股权激励计划当中所规定的业绩，即未来可行权数量为0，企业就可以不确认股权激励费用。 　　《关于做好执行企业会计准则的企业2011 年年报监管工作的通知》规定，股权激励计划终止时，如果企业在等待期内主动取消股权激励计划，企业应当对取消所授予的权益性工具作加速行权处理，将剩余等待期内应确认的金额立即计入当期损益。 　　2.股权支付准则实施概况。 　　截至2013年年底，我国上市公司发布实施的股权激励计划有583份，其中公告终止股权激励计划的有121次①，终止的原因主要有：宏观经济环境、市场因素等变化，业绩未达行权标准或预期不能达标，不符合政策规定，激励对象范围变化等，具体情况如下表所示。从表中可知，我国上市公司股权激励计划取消的主要原因还是客观的外部因素，公司业绩未达行权标准或预期不能达标也占了相当大的比重。 　　关于上市公司股权激励计划终止，从表中可知，如果终止实施股权激励计划的公司都是在行权之后取消计划的，那么就有接近五分之一的公司面临着在取消股权激励计划之后如何进行会计处理的问题，当然，有很多公司取消股权激励计划时其股权激励计划还停留在草案阶段，因而需要选择取消股权激励计划会计处理方法的公司并没有全部实施股权激励计划的上市公司总数的五分之一那么多。但随着我国实施股权激励计划的上市公司数量进而取消股权激励计划的上市公司数量的逐渐增多，面临在取消股权激励计划之后如何选择会计处理方法的公司数量也会越来越多，因而股份支付准则的规定无疑会对会计实务产生越来越大的影响。 　　3.股份支付准则留给公司的盈余管理空间。 　　企业在其股权激励计划因达不到行权条件无法实施的情况下，或者在其股权激励计划已经实施数期但尚未全部实施的情况下，如果有理由能够合理预计未来的几年达不到股权激励计划当中所规定的业绩，预计未来可行权数量为0，则可以不确认股权激励费用。那么企业可以任其股权激励计划自然终止，进而无需确认任何费用，从而不影响企业的损益；同时企业也可以选择在等待期内主动取消股权激励计划，企业应当对取消所授予的权益性工具作为加速行权处理，将剩