财务结构负债占资产比率＝负债总额／资产总额万海航运.pdf

1. 財務結構 (1)負債占資產比率＝負債總額／資產總額。 (2)長期資金占固定資產比率＝（股東權益淨額＋長期負債）／ 固定資產淨額。 2. 償債能力 (1)流動比率＝流動資產／流動負債。 (2)速動比率＝（流動資產－存貨－預付費用）／流動負債。 (3)利息保障倍數＝所得稅及利息費用前純益／本期利息支出。 3. 經營能力 (1)應收款項(包括應收帳款與因營業而產生之應收票據)週轉率＝ 銷貨淨額／各期平均應收款項(包括應收帳 款與因營業而產生之應收票據)餘額。 (2)平均收現日數＝365／應收款項週轉率。 (3)存貨週轉率＝銷貨成本／平均存貨額。 (4)應付款項(包括應付帳款與因營業而產生之應付票據)週轉率＝ 銷貨成本／各期平均應付款項(包括應付帳 款與因營業而產生之應付票據)餘額。 (5)平均銷貨日數＝365／存貨週轉率。 (6)固定資產週轉率＝銷貨淨額／固定資產淨額。 (7)總資產週轉率＝銷貨淨額／資產總額。 4. 獲利能力 (1)資產報酬率＝〔稅後損益＋利息費用×（１－稅率）〕／ 平均資產總額。 (2)股東權益報酬率＝稅後損益／平均股東權益淨額。 (3)純益率＝稅後損益／銷貨淨額。 (4)每股盈餘＝（稅後淨利－特別股股利）／加權平均已發行股數。 5. 現金流量 (1)現金流量比率＝營業活動淨現金流量／流動負債。 (2)淨現金流量允當比率＝最近五年度營業活動淨現金流量／最近五年度(資本支出＋存貨增加額＋現金股利)。 (3)現金再投資比率＝(營業活動淨現金流量－現金股利)／(固定資產毛額＋長期投資＋其他資產＋營運資金)。 6. 槓桿度： (1)營運槓桿度＝(營業收入淨額－變動營業成本及費用) ／ 營業利益。 (2)財務槓桿度＝營業利益 ／ (營業利益－利息費用)。 58 三、九十八年度監察人審查報告 董事會造送本公司民國九十八年度決算表冊，包括營業報告書、資產負債表、損益表、股東權益變動表、 現金流量表及待彌補虧損案，業經本監察人等依照公司法第二一九條之規定，審查完竣，尚無不符，繕具報告 如上，敬請鑒察。 此致 本公司九十九年股東常會 萬海航運股份有限公司 監察人：兆世國際開發股份有限公司 代表人：林欣蓓 監察人：林佳瑾 監察人：誼祥實業有限公司 代表人：陳致祥 民 國 九 十 九 年 四 月 二 十 九 日 59 監察人審查報告書 董事會造送本公司及子公司民國九十八年度合併決算表冊，包括合併營業報告書、合併資產負債表、合併 損益表、合併股東權益變動表與合併現金流量表，業經本監察人等依照公司法第二一九條之規定，審查完竣， 尚無不符，繕具報告如上，敬請鑒察。 此致 本公司九十九年股東常會 萬海航運股份有限公司 監察人：兆世國際開發股份有限公司 代表人：林欣蓓 監察人：林佳瑾 監察人：誼祥實業有限公司 代表人：陳致祥 民 國 九 十 九 年 四 月 二 十 九 日 60 四、九十八年度萬海航運股份有限公司財務報告 (一)九十八年度會計師查核報告書 萬海航運股份有限公司董事會　公鑒： 萬海航運股份有限公司民國九十八年及九十七年十二月三十一日之資產負債表，暨截至各該日止之民國 九十八年度及九十七年度之損益表、股東權益變動表及現金流量表，業經本會計師查核竣事。上開財務報表 之編製係管理階層之責任，本會計師之責任則為根據查核結果對上開財務報表表示意見。萬海航運股份有限 公司採權益法之長期股權投資中部份被投資公司之財務報表未經本會計師查核，而係由其他會計師查核，因 此，本會計師對上開財務報表所表示之意見中，有關該