人寿保险与投资银行比较.docVIP

研究性学习-投资人寿保险和投资银行的分析与比较 学科：数学 研究小组：周锦程小组 成员：周锦程 （一）人寿保险与投资银行的比较 随着人民生活水平的不断提高，城乡居民手中可供支配的闲余资金逐渐增长；另一方面，各类保险也在不知不觉中进入人们的生活。如何把手中的资金合理地进行各种投资，成了一件棘手的事情。我们对人们最常见的投资方式——储蓄与新兴的投资方式（可能大多数人还不是十分了解）——保险进行浅层次的比较。 （a）为了便于比较，我们给出人民银行现行的人民币存款利率（不含利息税）和中国人寿保险公司子女教育保险（B）。 下面是分别是它们的费率表： 人民银行现行存款利率表： 存　期 人民币 活　期 0.72 通知存款 1　天 1.08 7　天 1.62 整存整取 1个月 ? 3个月 1.71 6个月 1.89 1　年 1.98 2　年 2.25 3　年 2.52 5　年 2.79 整存零取零存整取存本取息 1　年 1.71 3　年 1.89 5　年 1.98 定?活?两?便 * 协?定?存?款 1.44 2、中国人寿保险公司子女教育保险（B）费率表与简介： 保险金额：10000元?货币单位：人民币元 投保年龄 年交保费 趸交保费 0 590 8363 1 634 8565 2 683 8772 3 740 8984 4 806 9202 5 882 9424 6 971 9652 7 1078 9885 8 1208 10124 9 1303 10369 10 1489 10620 11 1732 10876 12 2060 11139 13 2528 11409 14 3251 11685 15 4513 11969 16 6510 12260 17 - 12558 子女教育保险（B） 产品特色： ??? 1.具有豁免条款。??? 2.18-21周岁年领教育金。??? 3.定期保险。 投保范围： ??? 0至14周岁。 保险期限： ??? 至21周岁。 交费方式： ??? 趸交或年交至17周岁。 保险责任： ??? 在本合同有效期内，本公司负下列保险责任：??? 一、被保险人生存至18、19、20、21周岁的生效对应日，本公司每年按基本保额的30%给付教育保险金。在被保险人21周岁的生效对应日给付教育保险金后，本合同终止。??? 二、被保险人身故，本公司退还保险单的现金价值，本合同终止。??? 三、投保人故或身体高度残疾，从投保人身故或被确定身体高度残疾之日起，若被保险人生存，本公司于每年的生效对应日，按基本保额的5%给付成长年金，直至被保险人21周岁的生效对应日为止。??? 若投保人身故或身体高度残疾发生于交费期内，从其身故或被确定身体高度残疾之日起，免交以后各期保险费，本合同继续有效。 附注：1、趸交和期交——保险的两种缴费方式：趸交是投保时一次交清保险费。这种缴费方式从缴费总额来看，较分期缴费要便宜得多。 2、存款利率不包括20%的利息税。 (b)下面我们以上面的这个险种来比较投资银行和投资保险的优劣 [案例1]假设A在女儿出世时买了一份子女教育保险（B），则根据条款，一共缴费年限为18年，共需款59018=10620（元）。 根据条款，被保险人生存至18、19、20、21周岁的生效对应日，本公司每年按基本保额的30%给付教育保险金。在被保险人21周岁的生效对应日给付教育保险金后，本合同终止。即 共得款额1000030%4=12000，共得益 S=12000-10620=1380（元） 若将这10620投资银行，则由于10620元是分18年存入，需要用到分期付款中有关计算（参见人教版高一（上）数学教材）的知识。 这部分款额分两个阶段计算： 第一阶段：前18年，以每期590元每期利率1.98%共18期做分期付款：此部分共计款额 S2=590（1+1.0198+1.01982+……+1.019817） = = =12610.92（元） 考虑到利息部分还要利息税，因此实际款额为 S3=10620+1990.9280%=12212.73（元） 第二阶段：受保人18岁—21岁这四年中，款额S3继续在银行做定期整存整取，考虑银行制订利率的原则，因此存3年取出再存1年为最优方案。考虑到利息税，因此到21岁时收益 S4=12212.73(1+2.52%380%)(1+1.98%180%) =13156.51（元） 实际收益S5=13156.51—10620=2536.51（元） S与S5比较相差S5—S=2536.51—1380=1156.51（元） S5是S的183.8%，应该说两种投资渠