第九章节短期财务决策.pptVIP

一、营运资金管理 二、现金投放决策 三、应收账款管理 四、存货管理 五、流动负债融资 第九章 短期财务决策 本章重点知识 营运资金的筹资策略 现金持有动机及最佳持有量 应收账款信用政策 短期债务融资 第一节 营运资金管理 一、营运资金的概念 营运资金是指在企业生产经营活动中占用在流动资产上的资金，又称净营运资本。 营运资金的管理既包括流动资产的管理，也包括流动负债的管理。 (一) 流动资产 流动资产是指可以在1年以内或超过1年的一个营业周期内变现或运用的资产。 流动资产按不同的标准可进行不同分类。 流动资产分为： ● 现金、短期投资、应收及预付款项和存货。 ● 生产领域与流通领域流动资产 ● 季节性与永久性流动资产 (二) 流动负债 流动负债是指需要在1年或者超过1年的一个营业周期内偿还的债务。 流动负债按不同标准可作不同分类： 流动负债以应付金额是否确定为标准，可分成应付金额确定的流动负债和应付金额不确定的流动负债。 流动负债按形成情况及用途不同，分自然性与人为性流动负债。 (1) 应付金额确定的流动负债是指那些根据合同或法律规定，到期必须偿付，并有确定金额的流动负债。如短期借款、、应付票据、应付账款等。 (2) 应付金额不确定的流动负债是指那些要根据企业生产经营状况，到一定时期才能确定的流动负债或应付金额需要估计的流动负债。如应交税金、应交利润等。 ★