从价值链视角研究现代企业现金流管理现状存在缺陷及对策.docVIP

从价值链视角研究现代企业现金流管理现状、存在的缺陷及对策 　　摘要：本文将针对于企业现金流管理的现状以及缺陷做出具体的分析与探讨，结合国内外先进的现金流管理经验与知识，按照现代企业现金管理特点与发展需求，分别从现金流量、流程、流向以及流速四方面进行创新，同时，将其价值链管理运用于现金流管理过程中去，进一步为现金流管理提供一个新的研究视角，进而，为实现现代企业现金流管理的不断完善打下坚实的基础。 　　关键词：现金流管理；价值链；现状；缺陷；对策 　　中图分类号：F275 文献标识码：A 文章编号：1001-828X（2011）11-0062-01 　　一、现代企业现金流的现状 　　1.现金流量管理的筹资问题 　　一直以来，我国现行的大多数企业始终认为企业只要拥有足够的资金作为保障，就可以实现各项工作的高效有序进行，并实现企业经济效益价值最大化，然而，这种想法是不可取的。现代企业现金大都是通过筹资手段筹集得来的，而且这些筹集来的现金需要支付投资成本作为息金，若是企业的筹资成本远远高于企业的投资收益，这样，势必会导致企业的经济效益逐渐降低，同时，现金的运用能力也是至关重要的，一味的增加企业的现金流，而缺乏现金的运用能力以及筹集的资金不能够与其自身的经营规模、投资方向、财务能力相适应，久而久之，势必会造成有效的资金流成为一潭死水，导致企业经营的失败。 　　2.现代企业现金流