中国房地产市公司的盈利管理研究.docVIP

. 中国房地产上市公司的盈利管理研究. 摘 要 随着我国证券市场的发展，中国房地产上市公司进行盈余管理的情况越来越普遍，盈余管理问题越来越受到重视。房地产上市公司为了实现其自身目的，对利润进行操纵，在盈利管理上具有多样性和复杂性的发展趋势，给我国证券市场的健康发展带来了很大的负面影响。所以，加强对上市公司盈利管理的研究，结合房地产上市公司盈利管理的特点，对限制其进行盈余管理的空间，提出盈利管理的治理对策具有很重要的意义。 关键词：盈利管理；房地产上市公司；盈余管理的防治措施 第1章 盈余管理概述 1.1盈余管理的概念 盈余管理在会计学界有不同的定义。凯瑟琳·雪普指出盈余管理实际上就是旨在有目的地控制对外财务报告过程，以获取某些私人利益的“披露管理”。PaulHealy和Wahlen则认为盈余管理就是管理当局运用职业判断编制财务报告和通过规划交易以变更财务报告旨在误导以公司经济业绩为基础的利益关系人的决策或者影响那些以会计报告数字为基础的契约的行为。Katherine.Shipper将它定义为企业管理人员为了获得某种私人利益，通过有目的地控制对外财务报告的过程进行的披露管理。而我国会计学者大多数认为盈余管理就是企业管理当局在遵循计准则的基础上，通过企业对外报告的会计收益信息进行控制或者调整，以达到主体自身利益最大化的行为。企业进行盈余管理的动机包括扭亏为盈，实现自身利益最大化，配股资格、高价发行股票等。 1.2盈余管理的基本特征 盈利的反映和分布被改变。从一个足够长的时段来看，盈余管理并不增加或减少企业实际的盈利，但是在不同的会计期间，企业实际盈利的反映和分布被改变了。会计报表中的盈利受到了盈利管理的影响，不再是企业的实际盈利的真实表达。 公司的董事会、经理、财务负责人是盈利管理的执行者。他们决定着各种会计方法的最终运用。所以公司管理层应该对盈利管理产生的后果承担责任。 公司管理者和股东是盈余管理的受益者。政府通常是受害者，因为政府税收上受到损失，由于公司在盈余管理中少交税款或拖延交税等导致。受益者的利益表现形式也十分复杂，有的是直接的经济利益如经理人员分红的增加，有的是间接的利益如职位晋升、股价飙升。公司盈余管理的对象实质是会计数据。会计原则和会计方法的运用以及交易事项的控制是盈余管理的主要方式。 第二章 盈余管理的主要方法 2.1关联方交易的利用 在关联交易中，公司采用高于或低于正常交易价格进行交易，就会使公司的收益人为的增加或是减少。为了特殊目的，公司会进行这种不公平、非竞争性交易，就会使公司的财务状况和经营成果受到交易的影响，最终使会计报表失去了真实性和客观性。由于关联交易特殊的经济和政治背景，所以公司进行关联方交易为其盈余管理提供了便利条件。 2.2会计政策可选择性的利用 我国《企业会计准则》对会计政策的定义是：企业在会计确认、计量和报告中所采用的原则、基础和会计处理方法。企业会计制度规定企业会计政策一经选定，不得随意变更，但同时规定，若变更会计政策以后，能够使所提供的企业财务状况，经营成果和现金流量信息更为可靠，更为相关时，企业可以变更会计政策。公司管理层有可能利用会计政策所具有的这种可选择性和会计估计的不确定性来进行盈余管理。 2.3通过资产或债务重组 在我国的资本市场上，上市公司利用了非常重要的资本运作方式，即资产重组，通过兼并收购、资产置换、资产转让和股权转让等方式实现了扭亏为盈。这样的重组目的就是使账面利润的数字增加，这并不是公司的真正经营所得。会计准则规定，因债权人让步而导致债务人豁免或者少还的负债计入当期损益，同时规定实物抵债以公允价值计量。这就增加了盈余管理运作的机会，使一些无力清偿债务的公司在获得债务全部或者部分豁免时，其收益将直接反映在当期利润表中。上市公司的控股股东很可能会在公司出现亏损的情况下，通过债务重组确认重组收益，以达到提高公司业绩或配股的目的。 第3章 中国房地产上市公司盈余管理现状分析 3.1会计政策和会计估计变更的利用 盈利管理最常使用的方式就是利用会计政策的变更。从我国会计准则的规定来看，包括固定资产折旧政策的选择、变更无形资产摊销年限、存货计价方法的变更、其他会计政策的变更等，中国房地产上市公司在面临不同的经济环境，在处理某些业务时，为了实现自身的意图，可以根据自身的情况，做出会计处理方法的选择。许多上市公司经常通过会计政策、方法的选择与变更获得额外会计收益。主要原因在于这些会计政策的变更选择成本太低，变更程序太容易，这就被某些公司管理者利用，他们会制造出利于自己的书面证据，通过对会计估计变更的不同使用，调整了经营业绩，达到盈余管理的目的。 3.2关联交易的利用 我国的部分房地产上市公司与改制前的母公司之间存在错综复杂的关联关系和关联方交易。所以尽管我国新会计准则中有对关联交