值得参考的交易手法和指标.pdf

趋势交易系统 我对自己的定位进一步明晰：我首先是一名交易者，我坚持根据自己的中期交易 系统进行股票交易。我的中期交易系统的核心要点是大盘与个股趋势的共振。 我的长期交易系统，投资时间超过 1 年以上，不必考虑大盘的系统风险，基本上 只研究公司基本面和估值情况，在低估时买进长期持有。 长期交易系统需要考虑的因素：（1）公司的基本面变化；（2 ）公司股票的 估值。 长期交易系统的交易目标对象是中国最值得长期投资的最优秀上市公司，主 要分布在食品饮料、零售连锁、医药、能源和金融领域。我们长期跟踪的目标有 贵州茅台、张裕、双汇发展、苏宁电器、小商品城、国药股份、云南白药、恒瑞 医药、双鹭药业、金风科技、招商银行和中国平安等。 如果长期持有上述股票（每年适度调整 0 －2 只），从 10 至 20 年以上的时间来看， 跑赢大盘指数应该问题不太大。但在 10 年甚至 20 年的时间内，我希望自己的总 市值增长速度要快于大盘指数（争取达到 10 年 10 倍的年均增长速度 25.89% ） 我的中期交易系统是什么？ Fxopen外汇中文网： 技术交流群 Fxopen外汇中文网： 技术交流群 我的熊市的中期交易系统有两个条件：（1）大盘指数收盘站上 10 周均线/50 日 线，牛市里可用 20 日线。（2 ）有明显的主流热点板块。 主流板块超过2 个月 的持续上涨行情，才是我定义的中期行情。 我的选股方法以欧奈尔的 CANSLIM 系统为核心， 欧奈尔的《笑傲股市》告诉我，超级大牛股的必备特征是每股收益（EPS ） 排名和股价相对强度（RS ）排名前 10%。按照欧奈尔的建议，我一般不会买入 RS 小于 87 的股票。高度完整的中期整理形态，欧奈尔的著作中提到最多的是柄 式杯状图，根据我个人的理解，经常会在每年的第四季度开始形成和出现，这是 我一般选择在第四季买入、第二年第二季度卖出的机理所在。 基本原则是：（1）每年只做一波持股不超过6 个月的中线操作，一般是第四季 度择机买入，第二年第二季度择机卖出；（2 ）基本只操作当时的高价股，熊市中 股价要求在 10 元以上，牛市中则要求股价在 20 元以上，超级牛市中则要求股价 在 30 元以上。 西格尔的《投资者的未来》告诉我，长线大牛股绝大部分（90% ）来自于广义 消费行业（食品饮料、零售连锁和医药）和能源行业。它们是卫生保健部门、日 常消费品部门、能源部门。广义的消费行业既包括医药行业，也包括食品饮料行 业，还包括商业零售企业。 选股核心原则 高股价、高强度和高度完整的中期整理形态，筹码高度稳定的股票。高强度是指 欧奈尔 CANSLIM 系统中提到的股价相对强度 RS ， 中期交易系统需要考虑的因素：（1）公司的基本面变化；（2 ）必须考虑大盘 的系统风险，大盘走势是非常重要的参考因素；（3 ）资金面的变化，仅是价值 不足以创造多头市场，资金才是涨势的燃料；（4 ）心理面的变化，股价的中期 高低点基本上是投资人过度乐观或悲观所造成的。 资金管理：单只股票的总成本仓位一般不超过总市值的 20% ，同一行业的总成本 资产配置比重不超过总市值的 40% 。根据这个原则，我如果进行满仓操作，至少 要配置三个行业的股票，至少买入 5 只股票，一般会买入 5－12 只股票。 牛市结束后，熊市期间，资金的安全增值渠道有如下几种：（1）申购新股，（2 ） 购买债券和债券基金，（3 ）购买货币基金，（4 ）通知存款。 史丹.温斯坦的 RS/30 周线： 1、相对强度线的定义在那本书的 91 页。 现在的证券软件里没有现成的指标，可以自己生成。新建技术指标，公式如 下： RS:c/indexc; 证券软件需要下载全部数据到本机，才会有正确的这条线出来。 2 、书中所讲的三十周均线是加权移动平均线EMA ，不是最普通的移动平均线 30 周均线的趋势较 20 周要长，也许可以过滤掉一些错误的信号吧 交易系统和指标 系统、手法： 一、金融帝国： 1、期货：双EMA（加权均线）交叉守收盘价，三分一储备金，仓位保持九分二到 九分四之间，当期货可用资金为负时缩仓。参数：小周期接近 10，大周期接近 60 2、股票： 我交易股票并不是依靠绝对的系统，最多也就是有一些并不刚性的原则。 市场在不同的阶段，我可能会使用不同的方法