风险管理须落实到“八全”.docVIP

PAGE PAGE 1 风险管理须落实到“八全” 　　国内商业银行的风险管理经历了由点到线再到面的变化历程，现在许多银行都在推进全面风险管理。此前，有一家大型银行的高级管理人员将全面风险管理定义为“六全”，即全球、全面、全员、全程、全额、全新。更多的银行则是按照监管部门的要求，把全面风险管理从过去单一管理的信贷风险（或信用风险）、市场风险扩展到包括操作风险、流动性风险、国别风险、声誉风险、战略风险、合规风险等在内的全面风险管理。这些理解和要求都是有一定道理并符合国内银行实际的。但通过2008年以来国际金融危机的实践，笔者观察到，这场持续近5年的金融危机不仅对国际银行业带来了沉重的伤害，对全球多个国家和地区的经济、社会、民生、政局等也造成重大负面影响。迄今为止，欧洲地区一些国家的主权债务危机虽然有所缓解，但病根实际未除。美国、日本等多个国家实行的货币量化宽松措施接二连三，愈演愈烈，大有一场开打全球货币战争之势。而国内银行业2013年的内外部形势也十分严峻，就风险管理而言，笔者认为，当前的全面风险管理应该落实到以下“八全”上。 　　全系统风险管理 　　全系统的概念包括海内外、表内外和主营业务内外。 　　海内外 　　在股份制改革和公开上市以前，我国的商业银行基本上都在国内经营，然而在四大银行纷纷上市以后，由于成为国际公众持股银行，不仅资本充足了，信息也公开透明了，许多国家和地区陆续向中国银行业敞开了金融大门，国内的几大银行开始向国际化方向大举前进，在近5年取得了突飞猛进的发展。笔者预计，到“十二五”期末，如果仍然按照现有标准来确定全球系统性重要银行，我国至少有三四家银行会进入全球系统性重要银行的行列。回到风险管理的话题上说，如果要成为国际化的系统性重要银行，该银行的风险管理就不能只有国内视野，而必须有更宽广的国际视野、全球视野。对其海外的经营机构更要备加关注和留神。因为从国际上一些著名银行的破产倒闭或丑闻昭彰案例可以看出，都是由其海外机构引发的。 　　回到海内（即中国内地），这几年国内的商业银行经过股改、上市的磨练，对风险管理高度重视，已从单一的信用风险管理开始走向包括信用、市场、操作、流动性等10余种风险管理在内的全面风险管理。但也应该承认，在全面风险管理面前，国内商业银行还是一个小学生，以至于对国际上那些复杂的金融衍生产品，中资银行一旦参与市场交易，几乎全部以亏损收场。就风险监管而言，虽然监管部门年年都在高调提醒要以风险为本，实现安全稳健发展，但银行体系内仍然每年都有一些重大风险损失的事件发生，有些事件如果完全展示出来也是非常令人触目惊心的。面对复杂的国际国内环境，银行监管部门这两年已经改变策略，指令性的要求是“守住不发生系统性、区域性风险的底线”。一旦底线没有守住，即中国的银行发生了系统性或区域性的风险，中国的金融事业就面临重大危机，甚至会危及中国经济、政治、社会的安全，因此我们绝对不能掉以轻心。 　　表内外 　　表内外就是指银行资产负债表的表内和表外业务，都要纳入全面风险管理的视野和框架内，有专门的部门或人员识别、计量、监测、分析、报告、处置等。当前即使用一般标准衡量，国内最好的商业银行目前至多也只是做到了表内有人管，表外仍边缘。近几年国内国际的监管部门对银行表内业务盯得越来越紧，对表内业务的资本充足标准也定得越来越高。但是对表外业务，似乎是缺乏国际、国内的统一标准，抑或有也为了不限制商业银行的业务创新，现在有些商业银行在表内业务受到严格监管的情况下，就动起了把表内业务向表外转移的脑筋。甚至有的干脆就把本应是在表内核算的业务转移到表外核算。近两年，各家银行的理财产品业务、同业代理业务、委托贷款业务之所以高速度地增长，不能不说与这种从表内转到表外的监管套利指导思想有关。 　　前几年，由于各家银行只披露资产负债表的表内信息，对表外业务情况几乎只字不提，所以，各家银行的表外业务规模究竟有多大，还是一个未知数。笔者从某银行了解到，该银行属于信贷承诺类的表外业务风险敞口，占其同期表内外业务风险敞口的大约14%，也就是说，表内业务与表外业务之比6：1。如果这个比例对各家银行都适用的话，到2012年底，估计全国银行业的资产总额达到130万亿元以上，则表外资产规模少说也在20万亿元以上。应该说这个规模已经相当大了，一是相当于2012年全国财政收入（11.72万亿元）的1.7倍；二是相当于2012年全国GDP（51.93万亿元）的38.5%。三是如果加上银行理财产品余额7.12万亿元，银行业表外业务规模可能接近30万亿元，相当于工行、中行2012年表内资产总量的和，这是绝对不能小觑的。及时防治这种表外业务风险向表内的转移和积累，避免积重难返，这是非常正确的。 　　按照“巴塞尔协议Ⅲ”的新规定，如果把表外业务规模按对应项目的风险权重转换