Bayesian方法的面板单位根检验和协整检验.pptVIP

本资料来源 基于Bayesian方法的面板单位根检验和协整检验理论方法研究 白仲林 2008年5月20日 理论意义 随着经济现象的复杂化和经济学理论的深化，单纯应用截面数据或时间序列数据来检验经济理论、寻找经济规律和预测经济存在着严重的偏差。 对于转型经济的国家，宏观经济变量的时间序列较短，利用时间序列方法建立的计量经济学模型存在建模信息不充分问题，影响了研究结论的可信度； 受微观经济个体（企业和理性经济人等）异质性因素的影响，限制了截面数据建模方法在微观经济研究中的广泛应用。 1968年以来，经济学家广泛关注面板数据。在理论方法研究方面，专著Hsiao Cheng(1986)、Baltagi(2001)和Wooldridge(2002)完善了面板数据计量经济分析的经典理论，文献Arellano(2003)系统地研究了面板数据动态模型的理论方法，白仲林(2007)着重对面板数据的非经典计量理论方法。 应用价值 在国际金融学中，Chinn Johnston (1996)和MacDonald Nagayasu (2000)等使用一些国家宏观面板数据检验购买力平价理论(PPP)，研究实际汇率决定问题； 在金融市场学中, 理性泡沫(rational bubbles)的存在性研究; 在世界经济学中，Michael (2003)和Jans