管好錢,幸福在眼前.ppt

Case Study: 為何中國最近成為全球投資焦點?? 大綱 (前言)、人,為何需要錢? (一)、建立個人(家庭)資產負債收支表 (二)、檢視個人(家庭)財務狀況及風險承受度 (三)、現金流管理(收入與支出) (四)、實現我的幸福人生藍圖；購屋、教育基金、 樂活生活、退休生活 (附錄)、投資工具與投資方法介紹 金錢只是人生中的一個要素 金錢 美滿家庭 健康身體 幸福人生 人的上半輩子用身體的健康去賺錢; 人的下半輩子用賺來的錢去換取身體健康 觀念轉一轉!結果大不同 經營之神王永慶說:賺一塊錢不是一塊錢,存一塊錢才是一塊錢 收入 收入 儲蓄 支出 = = 儲 蓄 支 出 有了儲蓄以後…. 如何成就我的幸福人生藍圖? 定存? 投資? 保險? 跟會? 理財的第一步:由現金管理進入到資產管理 理財的目的是什麼? 所謂理財並不是追求發財，尤其不是迅速致富；而是將自己的資產做一個妥善的規劃，在合法的範圍之內，達到節稅的效果，又可以對抗通貨膨脹，並在自己能夠承擔的風險之下，創造最有效的投資報酬率，讓自己的生活無虞匱乏，也能夠滿足一生中重大的財務目標(例如創業基金、結婚基金、購屋基金、子女教育金，以及退休養老金等)。 一生的理財需求 對目前35歲，薪資5萬元的受薪者而言，退休若想達到70%的所得替代率，資金缺口至少1000萬 假設目前35歲，薪資5萬元，個人退休金預期報酬率6%，薪資成長率3%，退休金提撥率6%，還要工作30年，定存利率2% 富足退休難度高，資金缺口怎麼補?報酬目標約當單筆100萬，年報酬8%;或定期定額5千，年報酬10.5% 理財的目的是什麼?(以退休而言) 大綱 (前言)、人,為何需要錢? (一)、建立個人(家庭)資產負債收支表 (二)、檢視個人(家庭)財務狀況及風險承受度 (三)、現金流管理(收入與支出) (四)、實現我的幸福人生藍圖；購屋、教育基金、 樂活生活、退休生活 (附錄)、投資工具與投資方法介紹 投資工具比一比 互助會 股票 定期定額 定存 房地產 投資難度 低 高 中低 低 高 風險高低 高 高 中低 低 高 需求資本 低 中 低 低 高 報酬率 視標金而定 高 高 低 視標的而定 適合對象 親朋好友有起會的人 願意承擔高風險之投資人 一般民眾均可 保守且無法承擔風險之客戶 資本較多者 不同的景氣週期下要有不同的投資策略 景氣渾沌未明 景氣高峰 景氣谷底 債券型基金:1 利率由高檔開始滑落時 2 低通膨時期 3 經濟成長率由高檔滑落時期 4 股價由高檔滑落階段 股票型基金: 1.低利率時期 2.經濟成長已跌至谷底或經濟正 在加速成長中 3.股價已大幅滑落並出現反彈 平衡型基金:景氣渾沌未明,選擇平衡型基金可達到進可供退可守的效果 貨幣型基金: 1 高利率時期 2 股價由高檔滑落階段 方法一：資產配置是長期投資獲利的最主要影響因素 資料來源：Brinson, Singer, Beebower Study, Financial Analyst Journal, 1991/02 根據實證研究指出，資產配置決定長期獲利的91.5% 經適度資產配置，投資風險大為減少 如以八成公債搭配二成股票，過去十五年年僅一年出現虧損，且虧損僅4.2%，而年平均報酬率仍達8.1%。 資料來源：Bloomberg 核心基金投資組合用來保本，衛星組合用來衝刺 ? 核心投資組合 衛星投資組合 投資比例 70%~80% 20%~30% 操作策略 資產配置 短線波段操作 投資標的 區域股票型基金 債券型基金 單一國家基金 產業型基金 核心投資組合 衛星投資組合 方法二：投資期間拉長，也可降低投資風險 MSCI世界指數之各投資期間年化報酬率 持有期間 資料來源：Lipper 資料日期：1996.12.31~2004.12.31 方法三：利用平均成本的方式降低投資風險 資料來源：英商寶源投資 無論「定期定額」或「單筆分批」進場，均能以平均成本投資 利用定期定額投資的好處 定期定額 不必擔心進場時機 分散風險 長期投資報酬高 兼具儲蓄與投資雙重角色 如何建立適當的核心基金投資組合 了解您自己的風險屬性與投資目標 將資產分配於股票與固定收益 選擇投資區域(類別)與基金 STEP 1 STEP 2 STEP 3 定期檢視投資組合績效 STEP 4 STEP 2：將資產分配於股票與固定收益 一般簡易計算方式: (100-年齡)%=股