洛氏霍克交易法（四）如何设置止损和使用资金.ppt

课程简介 进场信号的复习 如何把止损设置在合适的位置 适度使用资金以限制损失 《洛氏霍克交易法》参考书 洛氏霍克交易法进场技巧的回顾 趋势的基础——1-2-3结构 趋势确认后的回调——Rh结构 进场信号——Rh结构的突破、奇克入市法 切入市场的技术思维——趋势确认是获得市场助力的基础；等待回调的目的是等待市场力量蓄势后的再度爆发；突破式进场以获得最明显和最有利的市场惯性，以迅速脱离成本，使头寸获得安全。 60分钟交易洛氏霍克进场案例 1分钟交易的洛氏霍克进场案例 认识止损 止损设置的多样性——任何进场策略都有对应的设置止损方式 止损设置的必要性——任何交易都应毫无例外的确定好止损位置后再考虑进场，这样做的目的在于限制一笔交易的损失以保障你的总资金安全 止损设置的目的性——设置止损的目的就是尽量不要被止损。也就是说，止损前可以有更好的价位出场；或者不应被止损洗出趋势。 止损的适应性——止损空间大小的选择和个人的情绪和心理承受能力、资金大小和能够承担的资金损失大小以及交易的整体目标和策略等因素都有关系。例如亏损200元会严重影响你的情绪，即使你的资金账户有100万元，也不可能承受太大的止损。1分钟交易的止损空间显然要比日线交易的止损空间要小。长线交易的止损要比短线交易的止损要大。 自然支撑和压力点止损设置法 自然支撑点——上涨趋势的起点和上涨趋势中价格停止下跌的位置 自然压力点——下跌趋势的起点和下跌趋势中价格停止上涨的位置 做空交易的止损设置 做多交易的止损设置 宽止损和窄止损的区别 止损设置思维的总结 记住——很多交易者经常是再毫无必要的情况下止损出场 止损出场，说明一笔交易已经结束，而且是以亏损结束。如果因为亏损而结束交易的次数超过了我们的容忍限度，绝对会影响我们的情绪以致于影响对交易系统的执行。如果总是被止损出场，让利润奔跑就无从谈起。 所以为了抱住头寸，以便能够让头寸带来利润，宁可选择空间较大的止损，然后在止损之前，获利出场。 止损和资金利用的关系 止损空间的确定，只和价格波动特性有关，但是和账户资金无关。 和账户资金有关的交易因素在于你要交易多少手 所以影响交易者情绪和资金安全的不是止损空间，而是每次交易的仓位大小 为了使每次交易所承担的风险都在合适的范围内（合适的意思是符合个人心理承受力或账户资金承受力），必须使用统一的仓位控制规则。 每手最大损失=止损空间*合约乘数 例如白糖的止损空间是100点，那么这笔交易的单手最大损失就是100*10=1000元 假设你账户有10万元的资金，你愿意承担10%的最大损失，那么这笔交易使用这样的止损空间，你最多可以交易100000*0.1/1000=10手白糖 交易手数=账户总资本*风险系数/每手最大损失 风险系数一般取5%~15% 设置目标止损 好的交易计划中，至少有部分头寸要有明确的目标。保护性止损确定了最大亏损目标，相应的，也要设置相应的盈利目标来进行获利了结。 洛氏霍克交易法中，盈利目标分三档——成本目标；小有盈利目标；最终盈利目标 成本目标止盈 收回成本非常重要，在没收回成本前，不要去考虑能有多少盈利。照顾好收回成本这个环节，盈利就会随之而来。 所谓的交易成本，包括佣金和交易费用。佣金即手续费，交易费用则包括交易滑点以及一些时间价值。 比如白糖手续费20元，每个交易单位包括3手合约，那么它的手续费就是60元。再加上两点的滑点，如果只用1手合约来收回成本，那么成本目标止盈点即为8个点。如果我在5000元做多3手，那么在5008元平掉一手，这笔交易的成本即被收回。 小有盈利目标止盈 一旦收回成本，开始尝试取得一些盈利。 小有盈利目标一般使用成本目标的两倍，以上例为例，当价格走到5008元，收回成本后，小有盈利的止盈目标则设在5016元。 两倍只是一个通常的标准，只要有可能，应该尝试在更好的价位上出场。但获取小有盈利的原则应该时刻遵循。 获取小盈利的目的在于避免进场却毫无所获。毕竟每次进场我们都要承担风险，因此尽量每次交易都不要空手而归。另外从概率上来说，能够给我们迅速的带来大利润的交易一定只占我们所有交易中的很小一部分。所以获取小盈利可以避免盈利交易变亏损。 最终盈利目标止盈 第三个目标是在市场允许的情况下获得尽可能多的盈利，这个时候需要使用跟踪止损。 跟踪止损策略的选择——自然支撑和压力点；移动平均线；50%回调。 需要考虑的要点——如果趋势很满意的时候，可以使用50%跟踪止损。当对盈利满意而且觉得不会遭到很大损失的时候，可以根据把跟踪止损加大，以给价格足够的空间。 自然支撑/压力位的跟踪出场 移动平均线跟踪出场 50%回调的灵活运用 做多的例子 关于出场策略的总结 设置保护性止损以限制最大损失 保护性止损宜宽不宜窄 自然支撑/压力位的识别 获利出场的三个层次 交易实质