第九章贸易融资.pptVIP

第九章 第四节 福费廷业务 二、福费廷业务的起源与发展 三、福费廷业务的主要当事人及作用 （一）福费廷业务的主要当事人 1、包买商(银行) 2、出口商 3、进口商 4、担保人 第九章 第四节 福费廷业务 （二）福费廷业务的益处 1、对出口商的益处 （1）不影响出口企业的债务状况，不受银行信贷规模和国家外债规模的影响。 （2）是无追索权方式的贴现，出口企业一旦将手中的远期票据卖断给银行，同时也就卖断了一切风险，包括政治、金融和商业风险，免除了后顾之忧。 （3）出口企业通过采用包买票据方式在商务谈判中为国外买方提供了延期付款的信贷条件，从而提高了自身出口产品的竞争力。 （4）出口企业可将全部或部分远期票据按票面金额融资，无需受到预付定金比例的限制。 第九章 第四节 福费廷业务 （5）出口企业在支付一定的贴现费用后，可将延期付款变成现金交易，变远期票据为即期收汇，提高了资金使用效率，扩大了业务量，增强了企业活力。 （6）由于包买票据采用固定利率，出口企业可尽早核算出口成本，卖断以后的一切费用均由贴现银行承担。 （7）福费廷融资操作简便、融资迅速，不需要办理复杂的手续和提供过多的文件，可以节省时间，提高融资效率。 第九章 第四节 福费廷业务 2、对进口商的益处 （1）可获得贸易项下延期付款的便利。 （2）不占用进口商的融资额度。 （3）所需文件及担保简便易行。 第九章 第四节 福费廷业务 3、对贴现银行的益处 （1）扩大了服务项目，加强了与国际金融界的交往，有利于培养金融专业人才。 （2）利用外资为国内出口商广开融资渠道，促进了贸易出口，带动了业务发展。 （3）融资效率高，不占用银行信贷规模，却扩大了融资金额和范围。 （4）可随时在二级市场上出售所贴现的票据，能转移风险。 第九章 第四节 福费廷业务 四、福费廷业务的操作程序 1、询价 2、报价 3、签约 4、交单 5、审单及付款 6、到期索偿 第九章 第四节 福费廷业务 第九章 第四节 福费廷业务 五、福费廷业务在国际贸易中的应用 （一）办理福费廷业务需要注意的问题 1、对出口商 （1）必须将远期信用证项下的单据交拟办理福费廷业务的出口地银行办理议付或处理。 （2）只有在开证行所在国政治、经济稳定且开证行本身信誉良好的情况下，该业务方易于得到银行受理；否则，恰恰相反。 （3）“无追索权”是相对而言的。根据银行的业务合同，若出现出口商诈骗或其他合同内规定的情况，出口商作为福费廷业务的申请人必须返还原融资款项。 （4）福费廷业务的利息支出要高于出口押汇。 第九章 第四节 福费廷业务 2、对出口地银行 （1）对出口商提供的资料进行合规性审核；对于信用证项下的单据必须提交本行议付或处理，在他行议付或处理的单据不予办理福费廷业务；对开证行在本行没有授信额度的，原则上也不得办理该项业务。 （2）充分考虑开证行及其所在国家的政治、经济风险。 （3）认真审核国外开证行或保兑行的承兑申明，对未经加押或有权签字人签字的承兑、含义不明的承兑，不得办理福费廷业务。 （4）对于风险较高的包买票据业务，可考虑转卖或邀请其他一家或多家银行提供担保，即风险参与，从而使得初级包买商有开证行和风险参与行的双重保障。 第九章 第四节 福费廷业务 （二）福费廷与其他融资方式的比较 1、与商业贷款比较 2、与出口信贷比较 3、与保理业务比较 4、与一般贴现业务比较 第九章 第四节 福费廷业务 第九章 第四节 福费廷业务 第九章 第二节 进口贸易融资 1、企业在银行的授信记录及信用水准 2、企业的财务状况 3、企业的管理水平 4、企业发展的前景 第九章 第二节 进口贸易融资 （三）开证授信额度的操作程序 1、进口商提出申请 2、银行审查 3、签订授信额度协议书 4、建立业务档案 5、增减授信额度总数 第九章 第二节 进口贸易融资 二、信托收据 （一）信托收据的含义和作用 信托收据（Trust Receipt，TR，T/R），又称信托提单、留置权书（Letter of Lien）或信托证（Letter of Trust），最早产生于美国，是指进口商承认以信托的方式向银行借出全套商业单据时出具的一种保证书。在此文件中，进口商将货物抵押给银行，以银行受托人的身份提取货物，并在一定期限内，对银行履行其付款职责。 其实质是进口商与开证行或代收行之间关于物权处理权的契约，其主要功能是帮助进口商获得资金融通。 第九章 第二节 进口贸易融资 （二）当事人的权利和