财务管理之应收账款管理.pptVIP

模块二:应收账款管理;内容; 一、专业能力： 完成应收账款管理的目标、应收账款的功能与成本、应收账款日常管理知识导图；能运用应收账款管理知识制定合理的信用政策，加速应收账款的收回，合理进行应收账款管理。 ;教学内容; 第一节??认识应收账款 ;? 第二节 应收账款的功能与成本计算;? 1、 机会成本 ????机会成本是指资金投放于应收账款上所丧失的其他收人，如投资于有价证券会有利息、股息收入等。这一成本的大小与维持赊销业务所需要的资金及 企业资金成本或有价证券利率有关，其计算公式为：???? 应收账款机会成本＝维持赊销业务所需资金×资金成本率 ???? 维持赊销业务所需资金＝应收账款平均余额×变动成本率 ???? 应收账款平均余额＝年赊销收入净额／应收账款周转率（次数） ???? 应收账款周转率＝360／应收账款周转期(或收账天数) ; 例题一：A公司预计年度赊销额为600 0000元，应收账款平均收帐天数60天，变动成本率50％，资金成本率10％，计算该公司应收账款的机会成本。;? ?2、 管理成本 ???? 管理成本是指为管理应收账款所支付的一切费用，主要包括对客户信用状况 调查费用、收集整理信息费用、收账费用、账簿的记录费用等。; 第三节 信用政策的制定??? 信用政策即应收账款的管理政策，是指企业为对应收账款投资进行规划与控制而确立的基 本原则与行为规范，包括信用标准、信用条件和收账政策三部分内容。 ; 同业竞争 风险承受 客户资信;例题分析; 例题二：某公司预测2007年赊销收入净额为2 280万元，其当前信用条件是ｎ/30，变动 成本率60%，资金成本率为18%。假如企业收账政策不变，固定成本总额不变，该企业准备了两个信用条件的备选方案：A方案维持ｎ/30的信用条件，B方案将信用条件放宽到ｎ/60。各备选方案的赊销收入、坏账损失率、收账费用等资料见下表所示，请作出方案选择。?（?单位：万元 ）; 信用条件分析表 ?? ?? 单位：万元 ; 三、收账政策 ???? 收账政策是指企业对客户违反信用条件，拖欠甚至拒付账款所采取的收账策略与措施。 在企业向客户提供商业信用时，必须考虑三个问题： 其一，客户是否会拖欠或拒付账款，程度如何； 其二，怎样最大限度地防止客户拖欠账款； 其三，一旦账款遭到拖欠甚至拒付，企业应采取怎样的对策。??? 企业在制定收账政策时，要权衡好宽严界限。 ??? 制定收账政策就是要在增加收账费用与减少坏账损失、减少应收账款机会成本之间进行权衡，若前者小于后者，则说明制定的收账政策是可取的。 ; 例题三：已知某公司应收账款原有的收帐政策和拟改变的收帐政策有关数据如下表所示。假设资金成本率为10%，根据表中资料计算两种方案的收帐总成本，并作出选择。 收帐政策备选方案表 ????单位：万元 ; 收帐政策分析表 ?? ?? 单位：万元 ; 第四节 应收账款的日常管理 ???? 对于已经发生的应收账款，企业还应进一步强化日常管理工作，采取有力措施进 行分析控制，及时发现问题，提前采取对策。这些措施主要包括： ; 作业与思考： 1、应收账款的成本有哪些？应收账款的机会成本如何计算？????2、信用政策包括哪些内容？如何制定对企业有利的信用政策？ 3、章后练习。