外汇交易业务与外汇风险管理教材.ppt

第十章 外汇交易业务与外汇风险管理;第一节 外汇市场;1. 外汇市场;2. 外汇市场的作用;3. 外汇市场的参与者;外汇市场运作机制;4. 现代外汇市场的特点;外汇交易的地理分布;5点;第二节 外汇交易业务;传统交易业务;1. 即期外汇交易;（2）报价;（3）地点套汇;直接套汇;间接套汇;第一步，首尾相连;4.某日，下列货币市场的外汇行情如下： 纽 约：USD1＝JPY（111.78—111.96） 东 京：GBP1＝JPY（199.86－200.98） 伦 敦：GBP1＝USD（1.8047—1.8051） 某投资者准备投入100万美元进行套汇。试分析： （1）在这三个市场套汇，可行否？ （2）如果可行的话，该怎么运作？收益如何？;2. 远期外汇交易;（2）报价;（3）应用;1、设瑞典某银行的外汇牌价为即期汇率：USD/SEK＝7.7210/30，3个月远期：360/330。请计算美元3个月的远期汇率是多少？ 2、设英国某银行的外汇牌价为： 即期汇率：美元1.7800/20 3个月远期：贴水0.7－0.9美分 问： （1）美元3个月远期汇率是多少？ （2）如果某商人卖出3个月远期美元10 000，届时可换回多少英镑？ ;3. 择期外汇交易;4. 掉期外汇交易;（1）客户掉期外汇交易—保值;某公司2个月后将收到100万英镑 货款，4个月后向外支付100万英镑，