全口径跨境融资宏观审慎管理下的业务机遇.pptVIP

全口径跨境融资宏观审慎管理下的 业务机遇 2016年5月5日 目录 政策简析 业务机遇 我行产品 工作部署 * 一、政策简析 政策简析 2016年4月29日，中国人民银行下发了《全国实施全口径跨境融资宏观审慎管理的通知》（以下简称“新政策”），正式在全国范围内实施全口径跨境融资宏观审慎管理。 新政策是对现行外债管理制度的全面改革和创新，核心要点概括如下： 外债管理由事前审批改为企业事前签约备案； 允许企业在其净资产挂钩的跨境融资上限内自主开展本外币跨境融资； 企业融入外汇资金如有实际需求，可结汇使用。 政策简析 序号 项目 对象 文件内容 1 融资主体 企业 仅限非金融企业，且不包括政府融资平台和房地产企业 2 监管职责 国家外汇管理局 对企业和除27家银行类金融机构以外的其他金融机构跨境融资进行管理 3 跨境融资风险加权余额上限计算依据 企业 净资产*跨境融资杠杆率*宏观审慎调节参数 （后两项均为1，故等于企业的净资产） 4 能否结汇 企业 企业融入外汇资金如有实际需要，可结汇使用。 * 二、业务机遇 业务机遇 （一）当前形势 新政策刚刚实施，目前各家银行均处于同一起跑线，很可能出现“跑马圈地”、“此消彼长”的同业竞争格局； 伴随境内企业境外融资需求增加，境外资金价格可能波动，业务窗口期转瞬即逝； 人民银行和外管局有权对企业跨境融资上限标准和具体流程进行修改和完善。 业务机遇 （二）价格优势 资金成本2.95%-3.1%（1年期） 注：以5月4日价格为测算依据。 币种及期限 3M LIBOR 总成本 相较于一年期人民币基准利率下浮 海外分行贷款加点 利息税 锁定汇率 锁定利率 美元结汇后使用（利息3M浮动） 0.64% 0.80% 0.09% 1.42% / 2.95% 32% 美元结汇后使用（利息锁定） 0.64% 0.80% 0.09% 1.42% 0.15% 3.10% 29% 业务机遇 （三）业务优势 对于银行的好处 1.我行市场反映最快 2.牵引稳定、合规的中间业务收入； 3.有助于稳固存量业务，拓展新业务； 4.有利于维护银企关系； 5.有利于提升我行市场竞争力。 业务机遇 （三）业务优势 对于客户的好处 1.降低融资成本； 2.手续简便，无需公开评级和公布财务状况； 3.利用新产品拓展融资渠道； 4.参与国际资本市场，提升企业形象 5.抢占有限的外债额度 业务机遇 （四）收入较高 品种 综合利率 境外资金成本 我行中收空间 中收金额 （假设融资金额1亿元） 若按基准利率投放 4.35% 2.95% 1.40% 140万元 若按基准利率下浮10%投放 3.92% 2.95% 0.97% 97万元 若按基准利率下浮15%投放 3.70% 2.95% 0.75% 75万元 业务机遇 （五）中间业务收入合规、稳定 我行帮助企业借入外债： 可以借助产品收取合规的跨境融资性风险参与手续费或保函手续费以及结售汇等资金交易类手续费； 上述中收在业务办理之初就可以锁定，业务持续过程中保持不变。 业务机遇 （六）帮助我行客户把握政策机遇 在新政策下，可借入外债的主体由传统的外商投资企业扩大至全体中资企业，对于广大中资企业来说，新政策给予了难得政策红利；同时跨境融资风险加权余额指标也是各家企业重要的融资资源。 * 三、我行产品 我行产品 目前我行可以利用的产品有： 1. 跨境融资性风险参与 2. 内保内贷 本次着重介绍跨境融资性风险参与，如客户有需要也可以内保内贷流程办理。 我行产品 （一）产品定义 中国境内客户基于跨境融资需要，委托我行境内分行向建设银行海外机构或其他银行提出申请，在境内客户向风参行承担第一性还款责任并由我行境内分行承担第二性保付责任的条件下，由风参行为境内客户提供的跨境融资服务。 即我行担保为境内客户从境外借入低成本资金。 （二）业务门槛 8级及以上的大中型客户（地方融资平台和房地产企业除外），在我行有流贷或固贷授信额度。 我行产品 （三）业务期限 1年期。 注：客户如有1年期以上外币融资需求，现阶段还需上报发改委备案。 我行产品 （四）业务流程 1.评级 授信 2.签订三方协议 4.客户 支用 5.还本 付息 3.外管 备案 我行产品 （五）业务要点 1.额度占用 根据具体的融资用途和还款来源分别纳入各类分项额度。 2.系统操作 暂以“出口应收账款风险参与”品种发起业务。 3.中收科目