ipo、再融资、新三板业务解读.ppt

2014年9月;*;*;*;*;*;*;*;*;*;*;*;*;*;*;*;*;条件 ;*;*;*;*;*;经典案例：苏宁电器;东吴投行已完成IPO项目成项目概览（IPO）;已完 成 IPO 项 目;*;上市公司证券发行管理办法;上市公司证券发行管理办法（续）;根据《证券法》第十三条的有关规定，上市公司公开发行新股必须具备下列条件： 具备健全且运行良好的组织机构； 具有持续盈利能力，财务状况良好； 最近三年财务会计文件无虚假记载,无其他重大违法行为； 经国务院批准的国务院证券监督管理机构规定的其他条件。 根据《证券法》第十五条的规定，上市公司公开发行新股还必须满足下列要求：“公司对公开发行股票所募集资金，必须按照招股说明书所列资金用途使用。改变招股说明书所列资金用途，必须经股东大会作出决议。擅自改变用途而未作纠正的，或者未经股东大会认可的，不得公开发行新股。;权益性再融资—一般规定;权益性再融资—一般规定（续）;向不特定对象公开发行——增发新股;权益性再融资—配股;权益性再融资—定向增发;债权+期权再融资—可转换公司债券;债权+期权再融资—分离交易的可转换公司债券;各种融资方式比较;各种融资方式比较（续）;投行如何选择适合发行人的品种？;项目类型;*;新三板原指国家级高科技园区中的非上市股份有限公司股份进入全国中小企业股份转让系统进行股份报价转让。2013年12月