商业银行资本金的管理文件.pptVIP

◆ 继续使用统一的资本定义和资本对风险加权资产的最低 比率。 ◆ 根据要求，总资本比率的分母包括两部分： —— 所有加权风险资产 —— 12.5倍的市场风险与操作风险的资本 第一支柱 如：假定某银行的风险加权资产为＄875，市场风险的资本要求为＄10，操作风险的资本要求为＄20。 则：总资本比率的分母为： 875 + 〔（10+20）×12.5〕= 1250 第二支柱：监督检查 监管当局要对银行的评估进行检查及采取适当的措施，确 保银行有合理的内部评估过程，从而正确的判断风险并在此基 础上及时评估资本的充足状况。监管原则包括： —— 银行应具备一整套程序，用于评估与其风险轮廓相 适应的总体资本水平，并制定保持资本水平的战略。 —— 监管当局应检查和评价银行内部资本充足率的评估 情况及其战略，以及它们监测并确保监管资本比率达标的能力。 若对检查结果不满意，监管当局应采取适当的监管措施。 —— 监管当局应鼓励银行资本水平高于最低监管资本比 率，应有能力要求银行持有超过最低资本的资本。 —— 监管当局应尽早采取干预措施，防止银行的资本水 平降至防范风险所需的最低要求之下。如果银行未能保持或补 充资本，监管当局应要求其迅速采取补救措施。 二、外源资本策略 外源资本的利弊 发行普通股的利弊 发行优先股的利弊 发行次级长期债券的利弊 外源资本的策略选择 外源资本的概念 发行普通股的利弊 优点 可为银行带来长期稳定的资本来源； 因收益率高容易被市场接受； 通过扩大股东数量和范围而达到提升银行知名度和扩大客户群的目的； 有助于市场树立对银行的信心，增强银行筹资能力。 弊端 成本较高； 稀释了原有股东的权益。 发行优先股的利弊 优点： 股息固定，在银行收益大幅上升时可获得杠杆效应； 因不会稀释原有股东权益从而容易被原有股东接受； 可给银行带来长期稳定的资金来源。 弊端 发行成本高； 因股息固定，在银行收益下降时会使普通股收益加速下降。 发行次级长期债券的利弊 优点： 成本较低； 可发挥财务杠杆效应； 利息可免税； 不会稀释股东权益。 弊端 市场接受程度不如普通股； 加大银行的债务风险； 具有财务杠杆风险。 外源资本的策略选择 外源资本的策略选择的两个要求： 监管当局的监管要求； 股东价值最大化。 外源资本的策略的具体选择 发行次级长期债券补充资本的及时性和灵活性； 发行普通股和永久性非累积优先股补充核心资本的不足，维护资本的稳定。 三、资产结构调整与风险控制策略 调整资产结构能调整资本充足率和银行的收益率。 信贷资产的风险是客观的。 不同程度的风险要求不同量的资本准备。 资本充足率是资本对加权风险资产总量而言的。 不同风险程度的资产的占比影响加权风险资产总量，从而影响资本充足率。 调整资产结构能调整资本充足率和银行的收益率。 （二）资本需要量的定量分析 1、单一比率法 ⑴ 资本/存款总额→10% ⑵ 资本/资产总额→7% ⑶ 资本/风险资产→15%（齿轮比例） ⑷ 分类比率法（纽约公式） 按照银行资产风险程度的不同，将全部资产分成几类，然后确定各类资产应保持的资本比率，最后将各类资产应保持的资本量相加，得到一定时间内应保持的资本额。 资本需要量的定量分析 2、综合比率法 选定多个影响资本需要量的因素，针对这些因素分别确定相应的资本金需要量。 CAMEL评级法： 资本充足率(Capital)，资产质量(Asset)， 经营水平(Management)，收益(Earning)， 流动性(Liquidity)。 三、银行资产持续增长模型 美国经济学家戴维·贝勒于1978年提出，解决资本筹集方式及数量问题。 1、 公式的条件与推导： ⑴ 由银行内源资本所支持的银行资产的年增长率 —— 银行资产的持续增长率 SG1 =（TA1 — TA0）/ TA0 = △TA / TA0 ⑵ 银行资本的限制决定了银行资产的增长率等于银行资本的增长率。 SG1 = △TA / TA0 = △EC / EC0 ⑶ 银行新增资本全部来源于未分配利润。 SG1 = △EC / EC0 =（EC1- EC0 ）/ EC0 EC1 = EC0 + 本期股本 本期股本 = 本期净收益 ×（1-分红率） = 资产收益率×总资产×（1-分红率） =