- 1、原创力文档(book118)网站文档一经付费(服务费),不意味着购买了该文档的版权,仅供个人/单位学习、研究之用,不得用于商业用途,未经授权,严禁复制、发行、汇编、翻译或者网络传播等,侵权必究。。
- 2、本站所有内容均由合作方或网友上传,本站不对文档的完整性、权威性及其观点立场正确性做任何保证或承诺!文档内容仅供研究参考,付费前请自行鉴别。如您付费,意味着您自己接受本站规则且自行承担风险,本站不退款、不进行额外附加服务;查看《如何避免下载的几个坑》。如果您已付费下载过本站文档,您可以点击 这里二次下载。
- 3、如文档侵犯商业秘密、侵犯著作权、侵犯人身权等,请点击“版权申诉”(推荐),也可以打举报电话:400-050-0827(电话支持时间:9:00-18:30)。
- 4、该文档为VIP文档,如果想要下载,成为VIP会员后,下载免费。
- 5、成为VIP后,下载本文档将扣除1次下载权益。下载后,不支持退款、换文档。如有疑问请联系我们。
- 6、成为VIP后,您将拥有八大权益,权益包括:VIP文档下载权益、阅读免打扰、文档格式转换、高级专利检索、专属身份标志、高级客服、多端互通、版权登记。
- 7、VIP文档为合作方或网友上传,每下载1次, 网站将根据用户上传文档的质量评分、类型等,对文档贡献者给予高额补贴、流量扶持。如果你也想贡献VIP文档。上传文档
查看更多
会计准则论文:新会计准则实施后上市公司盈余管理探讨
【摘要】长期以来我国上市公司普遍存在盈余管理行为。文章通
过揭示会计准则与盈余管理间的关系,对上市公司盈余管理的现状进
行了分析,并提出规范盈余管理的政策建议。
【关键词】盈余管理;会计准则;上市公司
一、会计准则与盈余管理间的“博弈”
美国会计学家斯可特(Scott,2000 )认为“盈余管理是在公认会
计准则(GAAP )许可的范围内,通过会计政策选择使经营者自身利
益或公司市场价值达到最大化的行为。”从上述定义可知,盈余管理
通常是在不违背会计准则的范围内进行的,是会计政策选择具有经济
后果的一种表现。会计准则与盈余管理之间存在“博弈”关系:一方
面会计准则能够从源头上对盈余管理进行防范;另一方面由于会计准
则、制度的不完善又为盈余管理提供了可乘之机,使得一些企业利用
会计准则的漏洞操作会计数据。
二、我国上市公司利用会计准则进行盈余管理的现状
(一)利用债务重组的非正常损益进行盈余管理《债务重组》准
则规定债务人应将重组债务的账面价值与转让资产、资本或重组后债
务公允价值之间的差额确认为债务重组利得,计入当期损益。即债务
人应将所获得的债务重组收益计入营业外收入,反映在利润表中,不
再计入资本公积。这样处理,一方面有利于减轻债务人的财务负担,
使具有发展潜力的企业轻松上阵;另一方面会造成一些企业利用债务
重组获得营业外收入,使企业亏损减少甚至扭亏为盈,会计报表丧失
真实性和可靠性,这对 ST 企业业绩影响尤为显著。
2007 年 ST 浪莎利润总额比 2006 年同比增长了 2 688.67% ,究其
原因主要是获得了债务重组收益。据年报附注显示,2007 年 1 月至 3
月浪莎与中国长城管理公司、宜宾市国有资产管理公司、宜宾中元造
纸有限责任公司等进行了债务重组,豁免其 2.85 亿元债务,根据会
计准则规定确认为债务重组收益,计入“营业外收入”反映在利润表
中,这部分债务重组收益占浪莎当年利润总额的 80.68%。浪莎最大
限度地利用会计准则进行盈余管理,迅速改善了企业的财务状况和经
营成果,提升了企业业绩。
无独有偶,ST 宝硕 2007 年 1 月 25 日进入破产清算程序后,为
避免公司破产清算,积极进行债务重组工作。其中保定投资发展有限
公司豁免了宝硕债务重组额 80%的应付账款,使宝硕获得了 5 038.05
万元的债务重组利得,占当年利润总额的 577.56% 。正是这部分债务
重组利得使得宝硕在 2007 年度盈利,避免了暂停上市的风险。另外,
ST 金化和 ST 源发 2007 年的债务重组损益分别占到了利润总额的
206.7%和 738.68% ,扣除债务重组损益后,利润总额由正数变为负数。
可见,债务重组损益对上市公司业绩的影响不可小觑。
(二)利用金融工具的分类进行盈余管理
《金融工具的确认和计量》对金融资产进行了定义并将金融资产
分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、持有至到期
投资、贷款和应收款项以及可供出售金融资产四类。“可供出售金融
资产通常是指企业没有划分为以公允价值计量且其变动计入当期损
益的金融资产、持有到期投资、贷款和应收款项的金融资产。”从以
上定义可以看出准则对可供出售金融资产的界定模糊,看作了“其他
类”,这就为盈余管理提供了空间。
当企业购入在活跃市场上有报价的股票和债券时,可以根据管理
者的目的将其划分为交易性金融资产或可供出售金融资产,这种划分
带有很大的随意性。而持有金融资产较多的企业,倾向于将其划分为
可供出售金融资产,这样做一方面可以避免由于公允价值的变动对企
业利润的影响(持有期间公允价值的变动计入 “资本公积”,不计入
当期损益);另一方面当企业利润下滑时,可以通过出售可供出售金
融资产达到调节利润的目的(处置时将原计入“资本公积”的金额转
出计入“投资收益”)。这样可供出售金融资产持有期间公允价值变动
形成的利得就被掩盖起来,形成了利润蓄水池,管理当局可以根据企
业的盈利状况,决定是否处置可供出售金融资产,以进行盈余管理。
可见,企业将金融资产划分为可供出售金融资产,就为盈余管理埋下
了伏笔。
根据雅戈尔年报显示,2008 年交易性金融资产和可供出售金融
资产金额分别为 81.98 万元和 467 233.84 万元,可供出售金融资产是
交易性金融资产的 5 699.36 倍;2009 年交易性金融资产和可供出售
金融资产分别为
文档评论(0)