证券交易第二章基础知识.pdf

对于记名证券而言，完成了清算和交收，还要完成一个 登记过户 环节， 证券交易过程才告结束。 开立 证券账户 是投资者进行证券交易的先决条件。 《证券账户管理规则》规定， 中国证券登记结算有限责任公司 对证券账户实施统一管理。 投资者证券账户卡毁损或遗失， 可向 中国结算公司上海分公司和深圳分公司开户代理机构 申请挂失与 补办，或更 换证券账户卡。 对于持有和买卖上海证券交易所上市证券的投资者，未办理指定交易 的投资者的证券暂由 中国证券 登记结算有限责任公司上海分公司 托管，其红利、股息、债息、债券兑付款在办理 指定交易后可领 取。 投资者需要通过 其托管证券的公司 领取相应的红利、股息、债息、债券兑付款等。 .证券存管 是指证券公司将投资者交给其保管的证券以及自身持有的证 券统一交给证券登记结算机 构保管，并由后者代为处理有关证券权益事务的 行为。 在同一证券公司的不同席位之间，当日买人证券 可以 转托管；在 不同证券公司的席位之间，当日买 入证券 不可以 转托管。 转托管数据确认后的 下一个 交易日起，相应的证券托管才能转入证券营业部。 .人工电话委托 是指客户将委托要求通过电话报给证券经纪商，证券经纪商 根据电话委托内容向证券 交易所交易系统申报。 电话自动委托 是指证券经纪商把电脑交易系统和电话网络连接起来，构成一个 电话自助委托交易系 统。 上海证券交易所和深圳证券交易所都可以接受的市价申报是 最优 5 档即时成交剩余撤销申报 。 债券质押式回购的计价单位是 每百元资金到期年收益 。 债券买断式回购的计价单位是 每百元面值债券的到期购回价格 从 2002 年 3 月 25 日开始，国债交易率先采用 净价交易。 在净价交易 情况下，成交价格与债券的应计利息是分解的。 在委托受理阶段， 验证 主要是对客户委托时递交的相关证件（如 身份证件等）进行核实。 在委托受理阶段，审单主要是检查客户填写的 委托单 。 证券经纪商采用无形席位进行交易，委托指令一般不经过 场内交易员 证券交易的申报时间的先后顺序按 证券交易所交易主机接受申报的时间 确定。 如有两个以上申报价格符合集合竞价确定成交价原则的，上海证券交 易所取 使未成交量最小的申报 价格 为成交价。 如有两个以上申报价格符合集合竞价确定成交价原则的，深圳证券交 易所取 在该价格以上的买入申 报累计数量与该价格以下的卖出申报累计数量 之差最小的价格 为成交价 上海证券交易所将使未成交量最小的申报价格作为成交价格时，若有 两个以上使未成交量最小的申 报价格符合集合竞价确定成交价原则的，其 中间价 为成交价格 中小企业板股票连续竞价期间有效竞价范围为最近成交价的上下 3% 根据上海证券交易所的规定，买卖无价格涨跌幅限制的证券，集合竞 价阶段基金、债券交易申报价 格最高不高于前收盘价格的 150%，并且不低 于前收盘价格的 70%。 在上海证券交易所买卖无价格涨跌幅限制的证券，连续竞价阶段的有 效申报价格不高于即时揭示的 最低卖出价格的 110%且不低于即时揭示的最 高买入价格的 90%。 在上海证券交易所买卖无价格涨跌幅限制的证券，连续竞价阶段的有