融资融券业务的管理(一).docxVIP

融资融券业务的管理(一) 一、单选题(以下备选答案中只有一项最符合题目要求)1. 证券公司经营融资融券业务，应当以自己的名义，在证券登记结算机构分别开立各种账户，其中用于记录证券公司持有的拟向客户融出的证券和客户归还的证券，不得用于证券买卖的账户是 。A.融券专用证券账户B.客户信用交易担保证券账户C.客户信用交易担保资金账户D.信用交易证券交收账户答案：A2. 以证券形式分配投资收益的，应由证券登记结算机构将分派的证券记录在 内，并相应变更甲方信用证券账户的明细数据。A.信用交易证券交收账户B.融券专用证券账户C.证券公司客户信用交易担保资金账户D.证券公司客户信用交易担保证券账户答案：D[解答] 证券形式分配的两种形式的区别为：①以证券形式分配投资收益的，由证券登记结算机构将分派的证券记录在“证券公司客户信用交易担保证券账户”内，并相应变更甲方信用证券账户的明细数据；②以现金形式分配投资收益的，由证券登记结算机构将分派的资金划入“证券公司信用交易资金交收账户”。3. 融券卖出的申报价格不得低于该证券的 。A.收盘价B.前一日平均价C.最新成交价D.净值答案：C[解答] 融券卖出的申报价格不得低于该证券的最新成交价；当天没有产生成交的，申报价格不得低于其前收盘价。4. 用于客户融资融券交易的资金结算。A.客户信用交易担保证券账户B.融券专用证券账户C.融资专用资金账户D.信用交易资金交收账户答案：D5. 客户融入证券后、归还证券前，证券发行人派发现金红利的，正确的处理方法是 。A.融券客户应当向证券公司补偿对应金额的现金红利B.由融券客户直接享有C.由证券公司直接享有D.证券公司应当向融券客户补偿对应金额的现金红利答案：A6. 维持担保比例是指客户担保物价值与其融资融券债务之间的比例，计算公式为 。A.维持担保比例=(现金+信用资金账户内证券市值)/(融资买入金额+融券卖出证券数量×市价+利息及费用)B.维持担保比例=(现金+信用证券账户内证券市值)/(融资买入金额+融券卖出证券数量×买入价格+利息及费用)C.维持担保比例=(现金+信用证券账户内证券市值)/(融资买入金额+融券卖出证券数量×市价)D.维持担保比例=(现金+信用证券账户内证券市值)/(融资买入金额+融券卖出证券数量×市价+利息及费用)答案：D7. 证券发行采取市值配售发行方式的，客户信用证券账户的明细数据纳入其对应的 计算。A.发行价格B.净值C.市值D.面值答案：C8. 充抵保证金的有价证券，在计算保证金金额时应当以证券市值按规定的折算率进行折算，其中，交易所交易型开放式指数基金折算率最高不超过 。A.70%B.80%C.90%D.100%答案：C9. 维持担保比例是指客户担保物价值与其融资融券债务之间的比例，当客户的维持担保比例低于 时，证券公司应当通知客户在约定的期限内追加担保物。A.130%B.140%C.150%D.160%答案：A[解答] 客户维持担保比例不得低于130%。当该比例低于130%时，证券公司应当通知客户在约定的期限内追加担保物。该期限不得超过2个交易日。客户追加担保物后的维持担保比例不得低于150%。 根据下面材料，回答下列问题：  假如a股票的现价是20元，杨先生认为a股票的价格将要下跌，则杨先生可以向券商借入2000股a股票进行卖空并获现金40000元。10. 投资者缴纳的初始保证金率为50%，则投资者保证金账户中应当存入的现金为 元。 A.30000B.40000C.50000D.60000答案：D[解答] 杨先生借入股票卖空时必须向券商缴纳保证金=20×2000×50%=20000(元)。当投资者卖空股票时获得现金40000元，连同投资者缴纳的初始保证金一共60000元存于投资者的保证金账户内。11. 根据上题的条件，如果股票在卖空后不降反升，那么价格上升到每股 元以上，则券商将会亏损。A.10B.20C.30D.40答案：C[解答] 当股票的价格上升到60000/2000=30(元)以上时，券商将会亏损，因为投资者保证金账户内的余额不足以购买2000股a股票用于偿还。12. 同买空交易一样，券商会设定维持保证金比例，卖空交易中投资者的实际保证金率的计算与买空交易有点区别，下列卖空交易的实际保证金率计算公式正确的是 。A.实际保证金率=(卖空时资产的市价+初始保证金)/资产现价B.实际保证金率=(卖空时资产的市价-资产现价)/资产现价C.实际保证金率