新PDLGD在的风险管理中运用原理.pptVIP

PD、LGD在风险管理中的 运用原理  PD、LGD在风险管理中的运用原理 评级量化结果应用概述 违约概率与损失计量 三、 RAROC与贷款定价 四、客户评级与限额设定 五、风险预警和报告  评级量化结果应用概述 ■银行使用评级进行信贷决策、管理信用风险有五六十年的历史;90年 代以来,西方发达国家信用风险评估方法不断推陈出新,管理技术日 臻完善,推动了信用风险向科学地量化的方向发展。 ●信用评级理论、资产组合管理理论、风险回报理论的发展 ●引入统计和数学的方法使风险的量化成为可能 ●信用风险建模 于历史数据的挖掘技术和提取技术 来建立基础统计模型) ●历史违约数据的积累(信用风险需要很长时间才能显现出来) ■巴塞尔新资本协议提出的计量信用风险的内部评级法,鼓励商业银行 自主研究风险的测量和管理方法,既强化了银行进行风险管理和建立 内控机制的责任,又增加了银行风险管理手段的灵活性 ■内部评级法正在成为全球领先银行信贷风险管理的主流模式。据英国 银行家》杂志统计,在2000~2001年间,已采用内部评级系统的5 家大银 合竞争实力平均增长率高达6.1%,而未建立内部评 级体系的同类型银行,其综合竞争实力的平均增长率仅为2.3%。 我行内部评级法二期工程  评级量化结果应用概述 内部评级体系框架 定量数据 内部评级应用 \1H 定性数据 信用限额 交易层面 专业贷款 历史违约数据 预警体系 事业单位 贷款数据 违约损失 产品定价 金融机构 抵押数据 风险报告〈 非零售敞 只划分历史损失数据 准备金计提 组合层 行业评级 经济资本i 地区评级 组合管理 内部评级的治理结构与流程 数据管理与IT系统  什么是客户评级 客户评级本质上是依据一定的评级标准或风险因素对 借款人/机构信用等级的划分 风险的同质性 同一信用等级内的借款人/机构应当具有类似的风险特征 ●等级的区分度 不同信用等级间的借款人/机构应当具有不同的风险特征 风险的数量化 不同的信用等级应当表示不同的风险程度 客户评级 AAA AA+AAAA-A+AA.BBB+ BBBBBB-BBB 违约概率02104310701,17|1.7|3.656874110051540|30100  违约概率(PD)的涵义 定义:借款人在未来一定时期内发生违约的可能性。 风险:未来的不确定性 概率:不确定事件发生的可能性(0~1) eg保险、天气预报 违约的可能性:等级越差的客户违约可能性越大 违约的时间性:时间越长违约可能性越大,一般预测1年  标普评级及对应累计违约率(1981-2005)单位:% A00.000.030.0.100.170.240.360.400.40.41040.40.510 A+0.000.000.000.070.150.240.330.330.330.330.30.30.330.33 A0.000.000.000.070.160.220.340.480.610.740.850.921.081.171 0.020.100.230.360.610.670.810.890.971.071.171.361.431.591.6 A+0.050.110.260.470.630.800.981.161.381.601.832.112.362.64 A0.040.120.170.250.420.630.841.091.361.722.02 A-0.040.150.300.500.801.111.501.732.032.252.352.512.632.77 BBB+0.200.581.111.572.082.633.073.463.904.254.594.855.285.926 280.600.911.562.242873.434.114.675.336.066.547.087.267. BBB-0.361.192.113.344.525.606.427.187.738.368.879.449.9010.7311 E0.591.623.354946.297.628.889410.4311201.7512.2412BB0.872.785.147.329.4311.5613.2014.6915.8616.8117.8719.7119.0819.1819. BB-1.624.778.1411.3914.1616.7118.6820.6122.3123.5724.6625.4226.4227.1127 B+2.867.9912.516.96192626.0027.4628.97