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金融论文：金融硕士专业论文范文精选3篇  金融硕士专业论文范文精选一：分位数回归方法及其在金融市场风险价值预测中应用的研究 第一章 引言  1.1 研究背景及意义 与金融业相伴而生的就是金融风险，因为金融风险的不可避免性，客观存在性，所以要对金融的监管机制进行相应的创新，为金融市场的稳定，发展提供保障。而金融风险的扩大化，便会在金融工具的不断创新，金融市场的快速发展中得到显现，于是相应的增加了对金融风险的甄别和度量的难度。 在所有的金融风险度量方法中，最受金融界欢迎的就是 Va R 度量方法，因为它解决了传统风险度量方法不能处理的问题，Va R 被国际金融界普遍认可，并且度量了风险的基准。 因分位数回归方法稳健的特点，所以根本不受异常数据的影响。利用分位数方法来研究金融高频数据，是因为任何经济政策的改变都有可能导致金融风暴的降临，会使高频数据的异常观测增加，且不易被发现。当对于头重脚轻的金融数据时，其方法能够准确描述出变量之间的相互影响，获得精准的分析结果。分位数方法良好的统计学性质适合于金融研究之中。 随着分位数方法的日益成熟，统计学特点的优势也越加明显，我们不断通过分位数方法对 Va R 进行建模，估评。引起了在风险度量上的新风潮，但是我国在用分位数方法估 Va R 方面依旧处于引进、吸收阶段。 尽管国内外已经有很多文献报道了风险衡量的问题，并且取得了较为明显的成果，但有很多问题的研究依然是处于刚起步阶段，成熟化的成果并不多见。随着金融市场的不断完善，其领域涉及的也不深。这就需对不同方法的各方面进行细致入微的研究探讨。 .........  1.2 研究的内容 研究以金融市场风险的 Va R 度量方法作为主线，致力于将分位数回归方法引入到 Va R 的计算中，并利用 Va R 的计算原理与理论对其结构模式进行论证。另外，通过数值计算、统计学、计量经济学、微观金融学等学科知识，以及 Eviews、R 软件等进行统计分析，利用非参数方法进行 Va R 的建模，通过实证用分位数回归方法估计模型、计算 Va R，为金融市场风险测量提供一个新的、有效的方法，进而为金融风险测量和管理提供一定的参考。 ,.........  第二章 分位数回归  2.1 分位数回归的概念 分位数回归是给定回归变量 X，估计响应变量 Y 条件分位数的一个基本方法。它不仅可以度量回归变量在分布中心的影响，而且还可以度量在分布上尾和下尾的影响，因此较经典的最小二乘回归具有独特的优势。 分位数回归的思想起源于 1760 年，但到了 1978 年被 Koenker 和 Bassett 提出。然而，这一回归方法计算的复杂性直到最近依然是一大挑战。如今快速的计算机功能和统计软件的广泛应用使得拟合分位数回归模型变得容易[1]。 ............  2.2 分位数回归参数的估算法  2.2.1 点估法 （1）单纯型算法：特点在于它算出的参数有很好的稳定性，当计算较大的数据时，速度会降低。 （2）平滑算法：特点在于理论上易懂，实践上易操作，做大量观察等比较适合。  2.2.2 区估法 （1）直估法：最具有代表性的是 Sparsity 算法，是一种直接并且运算速度较快的计算方法，缺点在于算出的值对随机项的单独同分布假定较敏感。 （2）重复抽样法:特点在于运算速度快，效率高，但是对于小样本计算出来的数据值不够稳定。 （3）秩得分法：对于较大的数据处理效率较低[4]。 ..........  第三章 金融市场风险.... 7 3.1 风险的定义...... 7 3.2 金融风险的定义............. 8 3.3 金融风险的分类............. 8 3.4 金融风险的特点............. 9 3.5 金融市场风险.............. 13 3.6 市场风险测度的理论意义.... 16 3.7 关于风险测度的现实意义.... 18 3.8 金融市场风险的测度方法.... 19 第四章 关于风险价值（Va R）....... 21 4.1 Va R 的含义..... 21 4.2 Va R 的产生背景............ 22 4.3 对 Va R 计算的主要方法 ..... 23 4.4 Va R 的应用..... 27 4.5 Va R 模型在我国金融市场风险管理中的意义.......... 28 第五章 分位数回归的 Va R 非参数模型和分位数估计.......... 32 5.1 分位数回归的 Va R 参数模