第14讲_证券法律制度（5）.pdfVIP

第二部分 经典试题 【案例 10】（ 2014年） 【解释】本题根据 2018年教材进行了删减。 嘉业股份有限公司于 2008年 6月在上海证券交易所上市，截至 2013年 12月 31日，股本总额 8亿元，净资产 6亿元。 2014年 3月 5日，公司董事会对以下几种融资方案进行讨论： （ 1）发行优先股方案。具体内容如下： a.公开发行优先股 3亿股，筹资 4亿元； b.股息率暂 定为 6％，以后每年根据市场情况确定股息率； c.若每年有可分配税后利润的情况下，必须按约定 的股息率向优先股股东分配股息； d.未向优先股股东足额派发股息的差额部分不予累积； e.优先 股分配股息后，还可以同普通股股东一起参加剩余利润分配。 （ 2）定向增发方案。具体内容如下：非公开发行普通股 2亿元，以某证券投资基金管理的 3只 基金、 7名自然人和一家境外战略投资者为发行对象（境外战略投资者将在发行结束后报国务院相 关部门备案），境外战略投资者在发行结束之日起 12个月不得转让。 （ 3）公司债券发行方案。具体内容如下：公开发行公司债券 3亿元，期限为 5年，利率为 5 ％。 董事会对三种方案进行讨论后，认为定向增发方案和公司债券发行