我国商业银行公司治理监管实践与思考.docx

2008 2008年6月 2008 2008年6月 中国银行业监督管理委员会 CHINA BANKING REGULATORY COMMISSION 我国商坐辗行 tNA BANKING REGULATORY COMMISSION 引吕 作为监管者研究商业银行公司治理，从20世纪80年 代开始日益盛行，现今已成热潮。巴塞尔银行监管委 员会、国际货币基金组织、世界银行等在内的国际组织 都对银行公司治理给予了极大的关注。一个重要原因 就是，外部监管与商业银行公司治理之间是一种外因 与内因的关系，有相互促进与“催化”的作用。 一方面，‘外因必须通过内因发挥作用”。监管措施 只有通过良好的公司治理来传导和落实，才能充分发挥作用。 良好的公司治理是提高监管有效性的重要基础。 另一方面，外部监管的引领与督导，最佳做法的引进与 推广，又是促进商业银行完善公司治理的重要手段之一。 tNA BANKING REGULATORY COMMISSION tNA BANKING REGULATORY COMMISSION ?、基本理论与观点 1、探索实践与成效 二、现存问题与不足 四、改进方向与途径  —、基本理论与观点 （—）基本定义 （二） 为何治理 （三） 治理价值 （四） 模式选择 （五） 评判标准 （六） 怎样治理 （七） 治理目标 tNA BANKING REGULATORY COMMISSION 一、基本理论与观点 (基本定义丿 f公司治理的定义 ※公司治理，按照巴塞尔银行监管委员会和经济合 作与发展组织(OECD)均认可的定义，就是“公司管理 层、董事会、股东以及其他利益相关者之间的一整套关 系。” ※简单说来，公司治理就是对公司经营管理活动进 行有效的组织、指挥和协调，确保公司各相关利益人组 织有效、制衡有度、协作有序的机制与制度安排。 公司治理 、基本理论与观点 衲何治理丿 “兄弟同心，其利断金” -要通过有效的公司治理，在所有相关利益人 之间，形成“唇齿相依”的关系和“志同 道合”的格局，确保公司目标顺利实现。 女口，招商银行提岀“打造百年招行”的目标，使 得该行内部凝聚力、市场影响力得到进一步提升。 又如，中信银行在2006年进行股份制改造之后， 大力加强公司治理建设。在一年多时间里，董事会 共召开14次会议，有关重大事项决策的民主性、科 学性和有效性日益提高，经营管理水平得到较大提 升。2007年，该行监管评级己经由2006年的2级偏下 上升到2b。 tNA BANKING REGULATORY COMMISSION _、基本理论与观点 （怡理价值） f有利于提高投资回报率。 据里昂证券有关调查，公司年投资回报率与公司治理水平之间存在明显的正相关关系。 据里昂证券有关调查，公司年投资回报率与公司治理 水平之间存在明显的正相关关系。 f有利于提升市场价值。 据麦肯锡调查表明，机构投资者愿意为治理良好的公 司的股票多付出 司的股票多付出20%多的溢价。 一有利于防控风险。 女口，世界银行主审官兼副行长乔杜里指出，近期很多 银行和其他金融机构受到次贷危机冲击，一个重要原因 是他们在建立有效的公司治理架构和风险管理方面存在 不足。 （模式选挥丿 英美模式（以董事会为中心） 、基本理论与观点 2008 2008年6月 tNA BANKING REGULATORY COMMISSION tNA BANKING REGULATORY COMMISSION 一、基本理论与观点 （模式迄挥丿 德国模式（以监事会为主）  tNA BANKING REGULATORY COMMISSION（樣式选荐丿一、基本理论与观点 tNA BANKING REGULATORY COMMISSION （樣式选荐丿 我国现行模式（分别借鉴了英美模式和德国模式） tNA BANKING REGULATORY COMMISSION tNA BANKING REGULATORY COMMISSION 、基本理论与观点 （评判标准） f银行公司治理的八大原则（巴塞尔银行监管委员会） ※原则1:董事会成员应称职，清楚理解其在公司治理中的角色, 有能力对银行的各项拿务做苗左确的 ※原则2：董事会应核准银行的战略目标和价值准则并监督其在 全行的传达贯彻。 ※原则3：董事会应制定并在全行贯彻执行条线清晰的责任制和 问责制。 ※原则4：董事会应确保高级管理层按照董事会政策实施适当的 监督。 （自巴塞尔委员会《健全的银行公司治理》） 2008 2008年6月 2008 2008年6月 tNA BANKING REGULATORY COMMISSION tNA BANKING REGULATORY COMMISSION 、基本理论与观点 （评判标准） f银行公司治理的八大原则（