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上市公司财务报表粉饰行为与治理 摘要：财务报表粉饰行为，指企业经营层为了谋求自身利益，使用某些手段，使企业出具的财务报告背离公司真实业绩的行为。而上市公司作为各行各业企业的领头羊，如果发布了被粉饰的报告，隐藏自身实际的企业财务状况，就会产生国家决策依据的数据基础不实、资本市场资源配置不均、投资者蒙受经济损失等不良影响。所以，分析上市公司财务报表粉饰行为，对资本市场的健康稳定发展有着重大的意义。文章对我国上市公司财务报表粉饰的动机、危害、手段、识别方法、治理等方面实行研究和探讨，以期防止报表粉饰的行为发生。 关键词：上市公司；财务报表粉饰；手段；识别；治理 一、上市公司财务报表粉饰的动机 （一）管理层业绩需求当前，我国绝大多数上市公司采用的是所有权与经营权分离的“两权分离”制度。在此背景下，管理层业绩最直接的体现方式就是财务报表，销售净利率、收入增长率、净资产收益率、应收账款周转率、资产负债率等财报指标也是其重要的与绩效挂钩的考核指标。有些管理者为了获得上级的青睐，得到更丰厚的报酬，很可能通过对财务报表的粉饰来彰显自己的业绩。所以，管理层 的业绩需求是促使管理层实行财报粉饰的核心动机。 （二）融资需求企业的发展离不开资金的支持，研发产品、扩大产能、开拓市场各方面都离不开资金的支持，在经营现金流不足的情况下，企业融资就显得尤为重要。上市公司主要的融资渠道为银行借款及资本市场配股、增发及发行可转债等。当前金融机构对公司提供贷款的审核条件非常严格，对企业应收账款、存货、经营活动的现金流等数据十分注重，报表情况不符合银行规定的企业，很难拿到授信。而在二级市场上、上市公司连续两年亏损就会被 ST，连续三年亏损就有退市的风险， ST或接近 ST 的企业，往往是财报粉饰的重灾区。所以融资需求也是上市公司财务报表粉饰的动机之一。 （三）纳税压力企业所得税会导致企业现金流出，有些企业为了减少纳税，降低企业成本，在预计现金流不好并融资困难的前提下，会采取隐瞒收入、延期确认收入等方式偷漏税、延迟缴税。企业在减少资金流出的同时，也变相增加了当期税后利润。使利润表失真。 二、上市公司财务报表粉饰的危害 （一）破坏市场经济秩序如果好多公司为了达到自己不可告人的目的来粉饰报表，那么就很有可能使国家相关部门实行企业经济调查 时调研的样本数据失真，进而对经济形势的判断失真，很有可能依此发出的宏观经济调控偏离实际，对国家造成巨大损失。粉饰而来的报表，也会影响银行及资本市场上投资公司的判断，把钱投放到这种靠欺骗走下去的公司，不但会给投资者造成经济损失，也会使资金到不了真正成长性好，经营状态良好的企业中，使真正意义的好公司错失做大做强的机会。还会使投资者心灰意冷，不再轻易对企业实行投资，这样的局面也很不利于国民经济的发展。 （二）危害企业长期发展公司的股东及高层管理者，会通过财务报表情况来总结当年的工作情况，找出自身的优势与短板，制定下一年度的经营投资方针战略。若财务报表数据没有真实反映出企业的营运情况，那么随之制定的经营方针就不能有的放矢，甚至会起到相反的后果，那么长久以来，势必会危害企业的发展。而财报造假的事情一旦暴露，对股价经常是致命性的打击，更有甚者会造成退市的后果，使公司信誉扫地，没法继续经营下去。 （三）有损中小投资者利益二级市场上，很多中小投资者投资的依据就是上市公司公告的财务报告等公开数据，他们据此对公司的营运、盈利等一系列指标实行价值分析，找出资产报酬率高、成长性好的公司作为投资对象。而一旦报表被粉饰，那么他们的分析就是空中楼台，这样的企业很容易禁不住打击，股价下跌，股票被深深套牢，给股民造成巨大的经济损失，也使民众对投资市场产生失望情绪，不利于社会稳定。 （四）危害会计人员本身财务人员，在领导的压力或者经济利益驱使下，对真实的财务报表实行粉饰，这样长期违背做人基本原则及职业道德的事情，会给当事人带来巨大的压力及困扰，尤其是对年轻从业人员的职业生涯发展非常不利。一旦败露，等于结束了自己的财会专业道路，因为没有人会再信任这样一名财务工作者。 三、上市公司财务报表粉饰的手段 （一）资产的粉饰手段及方法高估、虚增资产是企业用来粉饰报表的手段之一。比如企业在利润达不到预期的情况下，很有可能采取少计提应收款项、存货、合并商誉等资产项目减值的办法；企业还有可能把应计入当期损益的费用列报在长期待摊费用或者人为滥用会计估计调整固定资产折旧与无形资产摊销。这些方法会使报表上资产项目不能真实反映企业的现状，虚增企业资产价值，虚增利润，为将来留下潜亏，为之后的经营者和投资者留下隐患。 （二）收入和利润的粉饰手段及方法虚构、提前确认和推迟确认收入，有些企业铤而走险，采取虚构经济业务、虚构材料入科、出库单据，虚开发票，来年红冲的方式增加收入，或者在经济利益已转移，符合收入确