金融风险管理实验报告模板.docVIP

教学实验报告模板 2012～2013学年 第 2 学期 实验项目 历史模拟法和参数法计算VAR 课程名称 金融风险管理 实验日期 第 7 周---第 9 周 实验学时 10 实验总学时 10 班 级 2010070401 姓 名 学 号 专业方向 工商管理（管理类） 指导教师 实 验 目 的 与 要 求 要求 ①学会利用交易行情软件导出股票或者债券的交易行情数据。 ②学会运用EXCEL进行基本数据处理； ③学会用参数法计算某证券的日VaR； ④学会用历史数据模拟法计算某证券的日VaR； ⑤画出某组数据的直方图，以参考验证该组数据是否符合正太分布。 目的 ①提供风险管理实践的机会，深化学生在《金融风险管理》课程中学到的风险管理的基本概念和得到风险管理的基本程序与方法，熟练使用风险管理系统进行分析与计算。 ②模拟特定资产风险分析，对象可涉及股票、债券等基础证券或贷款，提高学生在老师的指导下，独立进行风险分析和管理，逐步提高学生进行风险分析的能力。 实 验 内 容 实验步骤: 从任一行情软件中选定目标公司（如，新时达，002527），导出250个以上的交易收盘价数据，用Spass软件验证该组数据的收益率数据是否符合正太分布，并且画出直方图。若符合正太分布，则可用参数法计算该证券的日VaR，否则重新选择上市公司。然后，用历史数据模拟法计算该组数据的VaR。将两种方法计算的数据进行比较，并对两种方法进行点评。 内容 结果 分析（结果比较） 实验心得 附录（数据前20个和后20个,收益率映射估值法与参数法) ） 实验成绩： 教师签字： 年 月 日 历史数据模拟法： 预测下一个交易日 收益率稳定，先用收益率计算 251种数据，250收益率的变化 250情景收益率 先找出映射关系，资产的价值与收益率关系 P=P0(1+R) 用收益率 算出250种价格变动===分布 95%置信度下排序 △P 从小到大 250个 250*0.05=13\ 第13个的绝对值为VAR（风险价值）