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我国商业银行资本充足率顺周期行为研究（历史学毕业论文） 文档信息 属性： F-0175PE，doc格式，正文8972字。质优实惠，欢迎下载！ 适用： 作为文章写作的参考文献，解决如何写好实用应用文、正确编写文案格式、内容摘取等相关工作。 目录 TOC \o 1-9 \h \z \u 目录 1 正文 1 关键字：我国,商业,银行,资本,充足率,周期,行为,研究,次贷,危机 2 搞要 2 一、引言 2 二、有关文献综述 4 三、商业银行顺周期行为的机理分析 5 四、我国商业银行顺周期行为实证分析 7 2.样本数据及变量选择 8 6.稳健性检验 10 五、结论及政策建议 11 参考文献： 12 论文原创声明（模板） 13 论文致谢（模板） 14 正文 我国商业银行资本充足率顺周期行为研究（历史学毕业论文） 关键字：我国,商业,银行,资本,充足率,周期,行为,研究,次贷,危机 搞要 摘要：摘要：次贷危机引发国际金融危机后，金融体系的顺周期问题受到国际社会高度关注，并成为巴塞尔协议Ⅲ要解决的核心问题之一。采用37家商业银行2004―2012年的非平衡面板数据，运用动态面板模型分析我国商业银行的资本充足率顺周期行为，结果表明：我国商业银行与西方发达国家商业银行一样存在顺周期行为；国际金融危机对我国商业银行顺周期行为产生了一定的抑制作用，但是总体上并没有改变其顺周期行为的性质；我国商业银行更加重视在经济下行期对资产充足率的调整，即其顺周期行为在经济上行期和下行期存在非对称效应。我国政府和金融监管部门应积极参与国际社会关于宏观审慎政策的研究和设计，并努力解决我国金融体系的顺周期问题 关键词：资本充足率；顺周期行为；商业银行；巴塞尔协议；国际金融危机；金融监管指标；宏观审慎政策；逆周期；资本缓冲 中图分类号：； 文献标志码：A 文章编号：1674-8131（2015）02-0082-08 一、引言 自1988年BCBS发布《统一资本计量与资本标准的国际协议》（即巴塞尔协议Ⅰ）以来，“资本充足率”这一核心监管指标的提出与推行，无论是对各国商业银行的经营行为，还是对政府部门的金融监管活动，或是在协调银行业与宏观经济之间的关系上，都发挥了巨大且积极的影响。然而随着现代经济中金融发挥的作用越来越大以及金融业针对巴塞尔协议不断产生的监管套利行为，即使巴塞尔协议经过2004年的修改（《关于统一资本计量与资本标准的国际协议：修订框架》，即巴塞尔协议Ⅱ），2007年美国次贷危机的爆发还是彻底暴露出以“资本充足率”为核心的资本监管规则的弊端：它不仅没能解决银行业经营行为本身具有的内在顺周期行为，还由于巴塞尔协议Ⅱ允许商业银行采用内部计量的违约概率（PD）、违约风险暴露（EAD）、违约损失率（LGD）和期限（M）等风险参数计算资本充足率，大幅提高了资本监管的风险敏感度，使得规则自身也具有顺周期性，即“资本充足率”在经济上行期自动增加，在经济下行期自动减少，也就是造成了银行信贷和经济周期更大的波动及其危害。本轮国际金融危机爆发后，国际社会普遍意识到金融系统的顺周期行为，特别是金融监管指标设计的缺陷，是影响金融稳定、引发系统性风险的主要因素之一。 面对银行业经营和金融监管规则暴露出的上述问题，国际经济金融界充分认识到单纯依靠货币政策和微观金融监管已不足以维护金融稳定。2008年后国际社会对现行的宏观经济调控方式和金融监管模式进行了一系列重大改革，以维护金融稳定为目标的宏观审慎政策被正式引入，其中最具代表性的事件就是全球主要经济体的中央银行行长和监管当局负责人，就银行业监管的新协议达成一致，于2010 年12月正式发布了《巴塞尔协议Ⅲ：更加稳健的银行和银行体系的全球监管框架》和《巴塞尔协议Ⅲ：流动性风险计量、标准和监测的国际框架》（以下简称为巴塞尔协议Ⅲ），并决定于2013年至2019年之间陆续开始执行新的协议要求。2013 年1月1日，我国商业银行业也开始执行基于巴塞尔协议Ⅲ标准的新的《商业银行资本管理办法》。张敏锋：我国商业银行资本充足率顺周期行为研究 我国商业银行在本轮国际金融危机中遭受的冲击和损失较小，而作为我国金融系统“主力军”的商业银行对“资本充足率”的周期性调整行为，是否会表现出有别于西方发达国家的特殊规律？本轮国际金融危机后其行为是否有改变？在经济上行期和经济下行期其行为是否存在非对称效应？本文针对这些问题进行的实证分析，将有助于我国宏观审慎政策管理部门和银行业正确把握巴塞尔协议Ⅲ的新要求，进而优化资本充足率的调节机制，合理设置逆周期资本缓冲等逆周期宏观审慎政策工具，以提高宏观经济调控效率，维护金融稳定。 二、有关文献综述 对商业银行顺周期行为的认识最早可以追溯到Fishe