公司治理水平、审计质量与税收激进性.pdfVIP

摘要 摘 要 近年来，国内外企业管理层利用税收规避降低税负的现象层出不穷，意味着当前 企业税收规避行为普遍激进，企业的税收激进性水平较强。而对管理层税收激进行为 的监管主要由内部和外部监管构成，其中内部监管主要由公司治理组成，外部监管主 要由外部审计发挥作用。因此，研究公司治理水平、审计质量如何影响税收激进性具 有重要的理论意义和现实意义。本文选取从2012 到2017 年沪深两市A 股上市公司 作为研究样本，共获取5106 个观测值。通过规范的研究推理方法，实证分析公司治 理水平、审计质量对税收激进性的影响；并且进一步实证检验在公司治理水平不同的 情况下，审计质量对税收激进性影响的不同。 本文共分为六章。第一章为绪论，阐述本文研究背景，为研究开展形成铺垫；第 二章为文献综述，回顾和梳理了有关公司治理水平、审计质量和税收激进性的相关文 献；第三章是理论基础与研究假设，包括公司治理水平、审计质量及税收激进性的概 念，分析和阐述委托代理理论、信息不对称理论、声誉理论及深口袋理论，据此提出 研究假设；第四章为研究设计，包含样本选择与数据来源、模型构建与研究变量说明； 第五章为实证结果，包含描述性统计、相关性分析、回归分析以及稳健性检验；第六 章为本文的结论与建议，包括基本结论与启示以及研究的局限性。 本文得出的主要结论包括： （1）在其他条件不变的情况下，公司治理水平越高，企业税收激进性水平越低。 理论分析表明，较高的公司治理水平在一定程度上能够有效缓解企业的诸多代理问题， 从而降低企业的税收激进性。本文结合实证分析，验证了这一理论分析的结论。 （2 ）在其他条件不变的情况下，审计质量水平越高，企业税收激进性水平越低。 理论分析表明，由于会计师事务所可能会害怕面临诉讼威胁或因为面临声誉受损所带 来的巨额赔偿、监管处罚等，因此愿意提供更高质量的审计，以形成有效的外部监督。 本文结合实证分析，验证了这一理论分析的结论。 （3 ）在其他条件不变的情况下，相对于公司治理水平高的公司，高质量审计对 公司治理水平低的企业税收激进性的监督作用更显著。理论分析表明，当公司治理水 i 公司治理水平、审计质量与税收激进性 平较高时，注册会计师审计作为独立的第三方能够发挥其外部治理作用有限。反之， 当公司治理水平较低，高质量的审计质量更能够发挥其外部治理作用，因此能够降低 企业的税收激进性。本文结合实证分析，验证了这一理论分析的结论。 本文的创新点主要体现在以下两方面： （1）本文以税收激进性为切入点，用构 建综合指标的方式衡量公司治理水平，探究整体公司治理水平对企业税收激进性的影 响。同时，本文以审计意见类型、财务报表重述衡量审计质量，探究审计质量对企业 税收激进性的影响。（2 ）公司治理形成企业内部监管，审计作为发挥外部监管作用， 二者对企业税收激进性有一定的影响。本文研究在不同内部治理条件下，外部审计对 企业税收激进性的影响，丰富了相关研究。 关键词：公司治理水平；审计质量；税收激进性 ii 目录 目 录 第1 章 绪论1 1.1 研究背景1 1.2 研究意义3 1.2.1 理论意义3 1.2.2 现实意义4 1.3 研究思路与方法4 1.3.1 研究思路4 1.3.2 研究方法5 1.4 研究内容与框架5 1.5 创新点7 第2 章 文献综述9 2.1 公司治理水平相关研究9 2.1.1 公司治理的概念及衡量标准9 2.1.2 公司治理水平差异的原因 10