第3章商业银行的负债管理.ppt

二、向中央银行借款 （一）再贴现 含义：商业银行将已贴现未到期票据再向中央银行贴现的短期资金融通行为。 期限：≤6月 再贴现利率：由中央银行规定，这一利率是中央银行调节商 业银行准备金的最重要的利率之一 。 （二）再贷款——信用再贷款 三、转贴现 商业银行业务与经营 四、回购协议:卖出回购款项 回购是指交易双方在成交的同时就约定于在未来的某一时间以约定的价格再进行反向交易。 逆回购:买入返售款项(资产) 实质上是一种以证券为质押的融资行为 回购交易中可拆入资金的计算： 资金拆借量=持有的现券手数×标准券折算率×每手标准券的价值 例银行以持有的某种债券现券1000手（每手债券面值1000元）做3天债券回购交易，该券种的折算率为1.2,3天回购报价为2.5%,初始交易时, A银行可借入的资金=1000×1.2×1000=1200000元 请问:3天到期时,A银行支付的金额是多少? 回购协议利率较低，如果银行以此融资用于收益较高的投资，则会带来更高的盈利。 我国证券回购业务期限： 上海证券交易所有1、2、3、4、7、14、28、91、182天9个品种 × 五、国际金融市场融资 国际金融市场融资最典型的是欧洲货币存款市场 当银行所接受的存款货币不是母国货币时，该存款就叫做欧洲货币存款 利率：固定、浮动 方式：直接借贷、出售CD 六、发行中长期债券 银行发行中长期债券所承担的利息成本较其他融资方式要高，但保证银行资金的稳定。资金成本的提高促使商业银行经营风险较高的资产业务，这从总体上增大了银行经营的风险 各国对此有严厉的限制 商业银行业务与经营 商业银行业务与经营 可转债 发行前，累积债券余额不得超过公司净资产的50%，发行后，不超过80% 次级债 附属资本不超过核心资本100%，次级债不超过核心资本50%，最后五年每年累计折旧 七、非存款性资金来源规模的确定 当前和未来预计 贷款与投资需求 — 当前和预计 存款量 还要考虑非存款性资金来源的成本、风险程度、政府的法规 限制等。 第四节 商业银行负债成本的管理 一、负债成本概念 （1）利息成本：不变利率计息、可变利率计息 （2）营业成本：吸收负债时除利息之外的一切开支 （3）资金成本：包括利息在内的花费在吸收负债上的一切开支 资金成本率=（利息成本+营业成本）/ 吸收的资金 =资金成本/吸收的资金 例题77： 为什么要考察研究负债成本？ 商业银行业务与经营 例题77： 全部资金成本率=资金成本合计/各项资金总额 =21.86/240=9.11% 存款资金成本率=存款资金成本/存款总额 =15.74/200=7.87% （4）可用资金成本：可用资金是指银行的资金来源中扣除应交存的法定存款准备金和必要的储备金后的余额 第3章商业银行的负债管理 第3章商业银行的负债管理 本章学习目标： 了解存款种类，并从专业的角度探究银行的融资成本，判断哪种负债（存款）对银行而言是最有利可图的，还要考察银行存款服务的定价方法。 了解非存款资金来源。 本章重点：存款的意义、存款定价、负债成本管理、本章难点：存款定价方法、成本分析方法 商业银行业务与经营 70年代以来，金融业竞争日益加剧，创新产 品不断出现，迫使商业银行不得不考虑如何面对 由金融业同质化所带来的存款减少和银行业地位 的下降问题。为此，银行要力图以最低的风险、最小的成本获取最大的资金保障。 商业银行将关注的重点从资产的运作移向负债 的管理。 负债管理要达到什么目的？ 商业银行业务与经营 1.商业银行负债管理的目的： 一是维持银行资产的增长率； 二是保持银行的流动性。 以浦东发展银行股份有限公司为例： /chpage/c1 2011年负债及股东权益合计：26757.1亿,其中，股东权益合计：1488.1亿， 占全部资金来源的5.56% 2.负债种类 商业银行业务与经营 存款证：是一种可提供稳定收入的投资工具,持有人可按每季、每年或是于赎回日,获派发预先保证的利息回报提供比一般定期存款较高的回报 卖出回购款项（包括证券借入和借出交易） 卖出回购交易为卖出资产时已协议于约定日回购相同之资产，卖出的资产不予以终止确认，对交易对手的债务在“卖出回购金融资产款”中列示。 第一节 存款的种类和构成 一、存款的重要性 浦东发展银行(2011-12-31) 负债合计 25269.0亿