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供应链金融案例 X铜业公司是外商投资企业，具有工艺先进、管理先进的技术优势，且订单充分，履约力量强。目前已完成根底生产线投资，需投入较多流淌资金扩大产能，但因流淌资金严峻缺乏，导致企业由大型生产型渐变为来料加工型企业，利润较薄，同时产能缺乏，连续三年亏损。且已将厂房、设备等有效资产抵押在其他银行申请了中长期贷款，也难以找到有效担保人供应担保。企业急需一个不同于传统担保形式的、低本钱的、额度较大的流淌资金贷款以扩大产能，到达规模效益。深进展银行经过分析认为，铜加工行业属于资源性朝阳产业，产品热销，铜加工企业需要资金密集、到达规模经济。而X铜业公司上游均为知名大型企业，难以获得赊销信誉支持，但也具有下游较为分散、销售按时回款、订单充分和交易链条清楚、交易对手资信牢靠的优势，可利用交易环节的改善、金融产品的敏捷运用和对交易对手的自行捆绑，构建“封闭运行、单笔操作〞的融资条件，到达贸易融资的要求。于是深进展针对X公司不同的贸易背景，为其量身订做了多套融资解决方案:①境内销售A(XX信息电缆):采纳国内保理形式。X铜业公司在授信额度内向银行申请应收账款转让，银行受让应收账款，并共同通知电缆厂，电缆厂确认对应收账款后，银行向X铜业公司发放融资款。应收账款到期后电缆厂挺直将款项汇入银行指定账户;银行扣除融资款，余款划入X铜业公司账户。②境内选购B(Z化工厂):采纳存货质押形式，对于无法签订三方协议的上游化工厂，由银行、X铜业公司与银行指定仓储机构签订《仓储监管协议》，客户将存货质押给银行，仓储机构24小时不连续监管。并由银行向X铜业公司供应授信，款项挺直支付给上游Z化工厂。在客户补交款项赎货后，银行向仓储机构发出放货指令。③境内选购A(W供货商):采纳商业承兑汇票保贴+票据代理贴现形式。银行与上游W供货商及X铜业公司签订三方协议，预先设定X铜业公司作为商业承兑汇票贴现代理人，代理上游W供货商背书，然后凭商业承兑汇票和保贴函向银行申请贴现。贴现后银行挺直将贴现款转入上游公司指定账户。④境内销售B(XX漆包线厂):采纳将来提货权质押形式。银行挺直向铜业公司的下游漆包线厂授信，款项用于向铜业公司订购裸铜线。银行、X铜业公司与银行指定仓储监管机构签订《仓储监管协议》，铜业公司将产品随生产进度逐步移交监管机构24小时不连续监管，漆包线厂打款分批赎货，银行向监管机构发出放货指令。在给X公司融资3年后，银行与企业获得了双赢的效果，企业销售规模快速扩大，年销售收入从6亿元增加到35亿元，银行的客户也从X铜业公司扩展到整个贸易链条，实现了授信主体与风险的分散化掌握，从而为整个产业链条的进展带来主动而深远的影响。………………………………………………………………………………………………………5.1供给链金融胜利案例分析供给链金融在国内经过近几年的进展，己经有了一些胜利的案例，根据企业融资阶段的不同可以归纳为以下三种，分别分析如下:5.1.1预付账款形式案例分析这种运作形式主要针对商品选购阶段的资金短缺问题。该形式的详细操作方式由第三方物流企业或者核心企业供应担保，银行等金融机构向企业垫付货款，以缓解企业的货款支付压力。之后由企业挺直将货款支付给银行。其中第三方物流企业扮演的角色主要是信誉担保和货物监管。一般来说，物流企业对供给商和购货方的运营情况都相当的理解，能有效地防范这种信誉担保的风险，同时也解决了银行的金融机构的风险掌握问题。应用案例:重庆永业钢铁(集团)有限公司是一家钢铁加工和贸易民营企业，由于地域关系，永业钢铁与四川攀枝花钢铁集团始终有着良好的合作关系。永业钢铁现有员工150多人，年收入超过5亿元，但与上游企业攀钢相比在供给链中还是处于弱势地位。永业钢铁与攀钢的结算主要是采纳现款现货的方式。2005年永业钢铁由于自身扩张的缘由，流淌资金紧急，无法向攀钢打入预付款，给企业日常运营带来很大影响。2005年底，永业钢铁开头与深圳进展银行(以下简称“深进展〞)接触。深进展重庆银行在理解永业钢铁的详细经营状况后，与当地物流企业绽开合作，短期内设计出一套融资方案:由物流企业供应担保，并对所运货物进展监管，深进展重庆银行赐予永业钢铁4500万的授信额度，并对其陆续开展了现货质押和预付款融资等业务形式，对永业钢铁的扩大经营注入了一剂强心针。在获得深进展的授信以后，当永业需要向攀钢预付货款的时候，深进展会将资金替永业付给攀钢，或替永业开出银行承兑汇票。与深进展合作以来，永业钢铁的资金情况得到了极大改善，增加了合作钢厂和经营品种，销售收入也稳步增长。案例分析:该案例胜利的关键首先在于融资的预付账款用处是向攀钢进口原料，银行的融资是挺直付给攀钢，这就是在供给链的链条上借助核心企业的资信为下游企业进展了融资;其次在于当地物流企业同意为其授信额