EVIEWS的garch模型族操作.pptVIP

得到ADF检验的结果如下： t统计量的值-22.88，对应P值接近0，表明序列{r} 平稳。 * 第二十八页，编辑于星期一：十八点 五分。 序列自相关和偏自相关检验 在视图中点击View-correlogram，在Lags to include中键入12，然后点击ok，就得到了对数收益率的自相关函数分析图。 * 第二十九页，编辑于星期一：十八点 五分。 * 第三十页，编辑于星期一：十八点 五分。 从图中可以看出，序列的自相关和偏自相关系数均落入两倍的估计标准差内，且Q－统计量的对应的p值均大于置信度0.05，故序列在5％的显著性水平上不存在显著的相关性。 * 第三十一页，编辑于星期一：十八点 五分。 回归模型的建立 由于序列不存在显著的相关性，因此将均值方程设定为白噪声。 设立模型： rt=πt+εt * 第三十二页，编辑于星期一：十八点 五分。 将r去均值化，得到w： 操作为： Objects/Generate Series输入 w=r-0.000256 再看w序列的描述性统计： * 第三十三页，编辑于星期一：十八点 五分。 检验ARCH效应 检验ARCH效应有两种方法：LM法（拉格朗日乘数检验法）和对残差的平方相关图检验。 本案例中由于没有对ARMA建模，E-views中没有直接的LM法，所以采用第二种方法。首先建立w的平分方程z，在Objects/Generate Series输入z= w2， * 第三十四页，编辑于星期一：十八点 五分。 然后在视图中点击view-correlogram，然后点击ok，就得到了对数收益率的自相关函数分析图。 如图所示：序列存在自相关，所以有ARCH效应。 * 第三十五页，编辑于星期一：十八点 五分。 建立GARCH类模型 (1)GARCH模型 (2)T-GARCH模型 (3)E-GARCH模型 * 第三十六页，编辑于星期一：十八点 五分。 常用的GARCH模型包括GARCH(1,1)，GARCH(1,2)，GARCH(2,1)我们分别用多个模型建模，以下以GARCH(1,1)为例: * 第三十七页，编辑于星期一：十八点 五分。 点击主菜单Quick/Estimate Equation,得到如下对话框，在 Method选择GARCH,在Mean equation框中输入w，ARCH和GARCH处都选择1，点击确定。 * 第三十八页，编辑于星期一：十八点 五分。 （1）GARCH(1,1) * 第三十九页，编辑于星期一：十八点 五分。    GARCH类模型建模的Eviews操作 第一页，编辑于星期一：十八点 五分。 Eviews软件简介 1 时间序列建模 2 实例操作 3 * 第二页，编辑于星期一：十八点 五分。 Eviews简介 Eviews是Econometrics Views的缩写，直译为计量经济学观察，本意是对社会经济关系与经济活动的数量规律，采用计量经济学方法与技术进行“观察”，称为计量经济学软件包。 使用Eviews可以迅速地从数据中寻找出统计关系，并用得到的关系去预测数据的未来值。 第三页，编辑于星期一：十八点 五分。 Eviews简介 Eviews的应用范围包括：  ■ 应用经济计量学 ■ 总体经济的研究和预测 ■金融数据分析 ■销售预测及财务分析 ■ 成本分析和预测 ■ 蒙地卡罗模拟 ■ 经济模型的估计和仿真 ■ 利率与外汇预测等等 第四页，编辑于星期一：十八点 五分。 Eviews主要功能： 操作灵活简便，可采用多种操作方式进行各种计量分析和统计分析，使数据管理、处理和分析简单方便。其主要功能有： 　　（1）采用统一的方式管理数据，通过对象、视图和过程实现对数据的各种操作； 　　（2）输入、扩展和修改时间序列数据或截面数据，依据已有序列按任意复杂的公式生成新的序列； 　　 第五页，编辑于星期一：十八点 五分。 Eviews主要功能： （3）计算描述统计量：相关系数、协方差、自相关系数、互相关系数和直方图； （4）进行T 检验、方差分析、协整检验、Granger 因果检验； （5）执行普通最小二乘法、带有自回归校正的最小二乘法、两阶段最小二乘法和三阶段最小二乘法、非线性最小二乘法、广义矩估计法、ARCH 模型估计法等； （6）对二择一决策模型进行Probit、logit 和Gompit 估计； 第六页，编辑于星期一：十八点 五分。 Eviews主要功能： （7）对联立方程进行线性和非线性的估计； 　（8）估计和分析向量自回归系统； 　（9）多项式分布滞后模型的估计； （10）回