证券从业人员执业行为准则解读.pptVIP

“（五）贬损同行或以其它不正当竞争手段争揽业务；” 【案例四】 2008年某日，甲证券公司营业部的营销人员进入乙证券营 业部的营业大厅内，向正在自助交易机前进行交易的客户介绍 所在证券公司的情况并承诺向客户收取费率更低的佣金。 乙证券公司营业部人员发现后，与该经纪人交涉未果，遂 向当地证监局报告，经过调查，认为该营销人员在其他证券公 司营业部营业场所挖客户，涉嫌不正当竞争，对前者营业部负 责人进行了监管谈话，提出严正警告，要求该营业部强化人员 教育，深刻汲取教训，严防重蹈覆辙。 第三章 禁止行为 第十一条【从业人员一般性禁止行为】 证券从业人员执业行为准则解读 【案例评析】 营业场所是经营主体进行经营活动的主要场所，经 营主体在自己的场所内能充分体现自己的品牌和服务， 自己的经营场所是自己进行宣传的当然场所，经营者对 自己的营业场所具有排他的权利。 竞争对手到他人的营业场所进行宣传，是对他人合 法权益的损害。 第三章 禁止行为 第十一条【从业人员一般性禁止行为】 证券从业人员执业行为准则解读 “（七）买卖法律明文禁止买卖的证券；” 【案例五】 前期，中国证监会处罚了两起基金公司从业人员违规买卖股票的 案件：第一起是某基金公司基金经理唐某先后以其父及第三人账户， 利用职务便利，在其管理的基金建仓前买入桌股票，为自己及他人获 利逾152.72万元。第二起是某基金公司基金经理王某在运用基金财产 进行股票投资买卖的同时，通过网上交易方式，直接操作其父开立的 账户，进行相同股票的买卖交易，为该账户非法获利150.94万元。 这类违规买卖股票的行为，俗称“老鼠仓”。证监会对以上两起 “老鼠仓”案件的行为人均已进行了市场禁入、罚款的行政处罚。如 发生在《刑法修正案（七）》颁布之后的话，则还要受到刑法的严厉 制裁： “处五年以下有期徒刑或者拘役，并处或者单处违法所得一倍 以上五倍以下罚金；情节特别严重的，处五年以上十年以下有期徒刑 ，并处违法所得一倍以上五倍以下罚金”。 第三章 禁止行为 第十一条【从业人员一般性禁止行为】 证券从业人员执业行为准则解读 【案例评析】 在证券市场上，“老鼠仓”通常是指证券业从业人员在公 有资金拉升某只股票之前，先用个人资金在低位买入该股票， 待公有资金将股价拉升到高位后，其率先卖出个人仓位进而获 利的行为。参与证券投资的机构和一般投资者的资金则可能因 此有被套牢的危险，这显然会对一般投资者利益造成一定的损 害。需要指出的是，“老鼠仓”行为作为一种严重损害投资者 利益的行为，其前提是行为人使用自己拥有或自己控制的账户 ，买卖了法律明文禁止买卖的证券。 在上述两起“老鼠仓”案件中，中国证监会在两份处罚决 定书中均将行为人违反了《证券法》第四十三条有关禁止有关 人员参与股票交易的规定作为处罚的法律依据之一。 第三章 禁止行为 第十一条【从业人员一般性禁止行为】 证券从业人员执业行为准则解读 “(八)违规向客户作出不受损失或保证最低收益的承诺；” 【案例六】 深圳某证券公司营业部总经理在未取得公司授权的情况下，在 2001年至2004年开展资产管理业务期间，违规对客户承诺保证10％ 的年收率，并采用先行支付部分或全部收益，合同到期再支付本金的 违规操作方式。 由于证券市场连续处于下跌状态，该营业部为客户管理的资产实 际上已产生了很大的亏损，但为了防止资金链断裂，履行对客户的承 诺，只得不断地与客户续签、新签资产管理合同并违规支付收益和本 金。2004年9月，中国证监会要求各证券公司暂停新签资产管理合同 并进行自查，该营业部终于无法继续违规进行资产管理业务的操作， 资金链断裂，无力偿还客户的委托资金。客尸纷纷起诉甚至去公司、 营业部滋事，严重影响了该公司正常办公秩序并造成了不良的社会影 响。该营业部总经理因违规承诺收益造成该公司实际亏损数十亿元。 第三章 禁止行为 第十一条【从业人员一般性禁止行为】 证券从业人员执业行为准则解读 【案例评析】 在资产管理业务中，无论是定向资产管理业务、集 合资产管理业务，还是专项资产管理业务，从业人员都 不得向客户承诺不受损失或承诺最低收益，这是我国目 前关于证券公司开展资产管理业务的法规所严格禁止的 。 第三章 禁止行为 第十一条【从业人员一般性禁止行为】 证券从业人员执业行为准则解读 “（十）泄露客户资料；” 【案例七】 某电影明星在某证券公司营业部开立了资金账户， 并委托其开立了上海A股和深圳B股证券账户，在此过程