某公司资产重组及上市融资商业计划书.pptxVIP

CC电信工程设计院股份有限公司 JL长邮通信建设股份有限公司 资产重组及上市融资商业计划书 （2011年06月1日）;第一部分 AB通信上市融资项目规划 第二部分 设计院和长邮通信重组项目规划 第三部分 总结 ;; 国家积极鼓励通信产业上市； 平均市盈率高达50倍； 国家通信产业规划对公司发展产 生长期支持。;上市公司将依照上市规范拥有业务独立性、人员独立性、财务独立性、资产独立性、机构独立性。成为真正具有独立“人格”的法人;公司上市后可将募集资金用于主营业务???设。从根本上丰富公司融资手段，解决公司发展的资金瓶颈。成为公司发展规模倍增器。;公司上市将彻底解决历史遗留问题，通过完善公司财务内控、人员聘任等制度建设，成为具有高度规范性的公众公司。;融取巨额资金 增强资本实力;上市后股东获利情况分析;中高级管理人员福利待遇;成本 法律程序 会计 投资者关系 玻璃房 企业公开要求 法律要求; 因此，欲完成公司产业升级，进一步赢取公司竞争优势，必须借助资本市场的强大后援，而上市是获取资本市场一系列助力的必要环节； 为了公司未来的持续经营和稳步增长，规避不可预测的政策风险，公司的早日实现上市更是刻不容缓！; 上市流程 上市工作内容 上市时间表;; 保荐机构 设计院 验资机构 证监会 交易所 ;;4、上市工作内容提要;工作阶段;; 第二部分 设计院和长邮通信公司资产重组规划 ;设计院和长邮通信两公司股权概览;设计院基本情况介绍——财务介绍;设计院资产负债情况（单位：元）;设计院利润情况（单位：元）;设计院现金流量状况（单位：元）;长邮通信基本情况介绍——股权结构;长邮通信基本情况介绍——财务介绍;长邮通信资产负债情况（单位：元）;长邮通信利润情况（单位：元）;长邮通信现金流量状况（单位：元）;1.两家公司在同一控股股东下，业务出现严重同业竞争，双方都不符合上市条件。 2.就股权结构来看，任何企业总股本低于3000万，不符合上市条件。 3.单一企业财务表现尚可，都达到了上市门槛，但是成功上市要远远高于最低门槛。 4.上市是市场竞争条件下企业做大做强的客观选择，可以有效整合现有市场资源。 5.市场经济条件下快鱼吃慢鱼，竞争对手的成长速度高于自己带来的危机。 6.双方公司资质、企业管理较好。 7.双方公司均起源于长邮，相同的成长历程奠定了相似的企业文化，容易融合。 公司若想上市，重组是很好的途径。;1.通过对现有企业存量资产的重组，可以优化企业各种资源要素的结构，加速企业的创新，充分发挥企业和职工的潜力，提高企业竞争力，为企业获取更大的效益和更广更远的发展机会。 2.通过重组，促使产业结构集中，消除企业之间低水平的过度竞争，取得经济效益。产生协同效应（1+12)。 3.通过重组，可以改善公司法人治理结构。;三、 企业重组方案选择;;可选方案一：吸收合并;2、操作步骤 （1）确定吸收合并基准日。 （2）聘请审计和评估机构，对其进行整体审计和评估（评估结果需A部门、教育部确认）。 （3）根据审计和评估结果确定各公司净资产价值。 （4）各个公司分别召开董事会，拟定（通过）吸收合并方案并提交各自股东大会讨论，各自股东大会以特别决议通过吸收合并方案。 （5）公司向A部门及教育部报批吸收合并方案。 （6）双方签订合并协议并编制资产负债表和财产清单。 （7）实施债权人的保护程序：双方自合并决议之日起十日内通知债权人，并于三十日内在当地报纸上至少公告三次。债权人自接到通知书之日起三十日内，未接到通知书的自第一次公告之日起九十日内，债权人有权要求公司清偿债务或者提供担保（不清偿债务又不提供担保的，公司不得合并）。 （8）长邮通信和JL吉信工商注销手续；设计院接收长邮通信和JL吉信所有的资产、债务、业务和人员，验资并办理工商变更手续。;3、吸收合并方案之利弊分析：;可选方案二：设计院向长邮通信定向增资;可选方案二：定向增资;2、操作步骤 （1）确定增资基准日。 （2）公司聘请审计和评估机构，对其进行整体审计和评估（评估结果需获得A部门/教育部确认）。 （3）根据审计和评估结果确定公司净资产价值。 （4）双方公司股东签署增资协议；分别召开董事会，拟定（通过）增资方案并提交各自股东大会讨论，各自股东大会以特别决议通过增资方案。 （5）向相关部门报批增资方案。 （6）长邮通信、JL吉信办理股东变更工商备案手续；设计院增加股本、验资并办理工商变更手续，接收长邮通信、JL吉信净资产作长期投资处理。;3、定向增资方案之利弊分析：;可选方案三：设计院购买长邮通信、JL吉信股东所有股权 ;;2、操作步骤 （1）确定购买基准日。 （2）长邮通信、JL吉信聘请审计和评估机构，对其进行整体审计和评估（评估